AcasăDocument
LEGE nr. 297 din 28 iunie 2004
privind piața de capital
În vigoare
Previzualizare publică. Creează cont gratuit pentru versiuni istorice și notificări.
Jurisprudență și comentarii disponibile în Ortexo Pro.
Paragraf
Parlamentul României adoptă prezenta lege.
TITLU
Titlul I DISPOZIȚII GENERALE
ART
Articolul 1
Alineatul (1)
Prezenta lege reglementează înființarea și funcționarea Fondului de compensare a investitorilor și a organismelor de plasament colectiv, altele decât organismele de plasament colectiv în valori mobiliare.
Alineatul (2)
Prezenta lege se aplică activităților și operațiunilor prevăzute la alin. (1), desfășurate pe teritoriul României.
Alineatul (3)
Comisia Națională a Valorilor Mobiliare, denumită în continuare C.N.V.M., este autoritatea competentă care aplică prevederile prezentei legi, prin exercitarea prerogativelor stabilite în statutul său.
Alineatul (3^1)
Abrogat.
Alineatul (3^2)
Abrogat.
Alineatul (4)
Abrogat.
Alineatul (5)
Abrogat.
ART
Articolul 2
Alineatul (1)
În înțelesul prezentei legi, termenii și expresiile de mai jos au următoarele semnificații:
punctul 1^1.
Abrogat.
punctul 1^2.
Abrogat.
punctul 2.
Abrogat.
punctul 3.
Abrogat.
punctul 5.
entități reglementate - persoanele fizice și juridice, precum și entitățile fără personalitate juridică a căror activitate este reglementată și/sau supravegheată de către C.N.V.M.;
punctul 7.
fond de investiții - organism de plasament colectiv fără personalitate juridică;
punctul 8.
fond deschis de investiții - organism de plasament colectiv în valori mobiliare, fără personalitate juridică, ale cărui unități de fond fac obiectul unei emisiuni și răscumpărări continue;
punctul 16.
legături strânse - situația în care două sau mai multe persoane fizice sau juridice sunt legate prin:
litera a)
participare, care înseamnă deținerea în mod direct sau indirect a 20% sau mai mult din drepturile de vot sau din capitalul social al unei societăți comerciale;
litera b)
control, care înseamnă relația dintre societatea-mamă și o filială sau o relație similară între orice persoană fizică sau juridică și o societate comercială; orice filială a unei filiale va fi considerată o filială a societății-mamă, care este în fapt entitatea care controlează aceste filiale; se consideră legătură strânsă și situația în care două sau mai multe persoane fizice sau juridice sunt legate permanent de una și aceeași persoană printr-o relație de control;
punctul 19^1.
Abrogat.
punctul 20.
organisme de plasament colectiv - entități organizate, cu sau fără personalitate juridică, denumite în continuare O.P.C., care atrag în mod public sau privat resurse financiare ale persoanelor fizice și/sau juridice, în scopul investirii acestora, în conformitate cu dispozițiile prezentei legi și reglementările C.N.V.M.;
punctul 20^1.
Abrogat.
punctul 22.
persoane implicate:
litera a)
persoane care controlează sau sunt controlate de către un emitent sau care se găsesc sub un control comun;
litera b)
persoane care participă direct sau indirect la încheierea unor acorduri în vederea obținerii sau exercitării în comun a drepturilor de vot, dacă acțiunile, obiect al acordului, pot conferi o poziție de control;
litera c)
persoane fizice din cadrul societății emitente care au atribuții de conducere sau control;
litera d)
soții, rudele și afinii până la gradul al doilea ale persoanelor fizice menționate lalit. a)- c);
litera e)
persoane care pot numi majoritatea membrilor consiliului de administrație în cadrul unui emitent;
punctul 24.
abrogat.
Paragraf
Pct. 24 al alin. (1) al art. 2 a fost abrogat de pct. 6 al art. 203 din ORDONANȚA DE URGENȚĂ nr. 32 din 27 iunie 2012 publicată în MONITORUL OFICIAL nr. 435 din 30 iunie 2012.
punctul 28.
state membre - statele membre ale Uniunii Europene și celelalte state aparținând Spațiului Economic European;
punctul 29.
Abrogat.
punctul 30.
Abrogat.
punctul 31.
sucursală - structură organizată, fără personalitate juridică separată a unei societăți comerciale, care prestează unul sau toate serviciile pentru care societatea a fost autorizată, în conformitate cu mandatul dat de aceasta. Toate sediile înființate în România de către o societate cu sediul social sau central situat într-un stat membru vor fi tratate ca fiind o singură sucursală;
punctul 32.
titluri de participare - unități de fond sau acțiuni emise de organisme de plasament colectiv, în funcție de modul de constituire al acestora;
punctul 35.
Abrogat.
punctul 37.
administrare de portofolii individuale - gestionarea discreționară și individualizată de portofolii incluzând unul sau mai multe instrumente financiare, în cadrul unui mandat acordat de client.
Paragraf
Pct. 37 al alin. (1) al art. 2 a fost introdus de pct. 2 al art. I din ORDONANȚA DE URGENȚĂ nr. 90 din 23 decembrie 2014, publicată în MONITORUL OFICIAL nr. 964 din 30 decembrie 2014.
punctul 38.
Abrogat.
Alineatul (2)
C.N.V.M. poate emite, din oficiu sau la cererea unei părți interesate, acte administrative care să cuprindă aprecieri motivate în legătură cu calificarea unei persoane, instituții, situații, informații, operațiuni, acte juridice ori instrumente negociabile cu privire la includerea în, sau excluderea din sfera termenilor și expresiilor cu semnificația stabilită la alin. (1).
Alineatul (3)
Orice persoană fizică sau juridică, dacă se consideră vătămată în drepturile sale recunoscute de lege printr-un act administrativ sau prin refuzul nejustificat al C.N.V.M. de a-i rezolva cererea referitoare la un drept recunoscut de lege, se poate adresa în contencios administrativ la Curtea de Apel București.
Alineatul (3^1)
Actele C.N.V.M. sunt executorii.
Paragraf
Alin. (3^1) al art. 2 a fost introdus de pct. 7 al art. 203 din ORDONANȚA DE URGENȚĂ nr. 32 din 27 iunie 2012 publicată în MONITORUL OFICIAL nr. 435 din 30 iunie 2012.
Alineatul (4)
Se consideră refuz nejustificat de rezolvare a cererii referitoare la un drept recunoscut de lege și faptul de a nu răspunde petiționarului în termenele prevăzute de legislația în vigoare, de la data înregistrării cererii.
Alineatul (4^1)
A.S.F. exercită atribuții de supraveghere, investigare și control, pentru a căror realizare poate acționa în oricare dintre următoarele moduri: direct, în colaborare cu alte entități ale pieței, cu alte autorități prin sesizarea organelor judiciare competente.
Paragraf
Alin. (4^1) al art. 2 a fost introdus de pct. 5 al art. I din LEGEA nr. 10 din 8 ianuarie 2015, publicată în MONITORUL OFICIAL nr. 22 din 12 ianuarie 2015, care introduce pct. 7^1 al art. 203 din ORDONANȚA DE URGENȚĂ nr. 32 din 27 iunie 2012 publicată în MONITORUL OFICIAL nr. 435 din 30 iunie 2012.
Alineatul (5)
În scopul exercitării atribuțiilor de supraveghere, investigare și control, A.S.F. poate:
Paragraf
Partea introductivă a alin. (5) al art. 2 a fost modificată de pct. 5 al art. I din LEGEA nr. 10 din 8 ianuarie 2015, publicată în MONITORUL OFICIAL nr. 22 din 12 ianuarie 2015, care introduce pct. 7^2 al art. 203 din ORDONANȚA DE URGENȚĂ nr. 32 din 27 iunie 2012 publicată în MONITORUL OFICIAL nr. 435 din 30 iunie 2012.
litera a)
să verifice modul de îndeplinire a atribuțiilor și obligațiilor legale și statutare ale administratorilor, directorilor, directorilor executivi, precum și ale altor persoane în legătură cu activitatea entităților reglementate;----------Lit. a) a alin. (5) al art. 2 a fost modificată de pct. 5 alart. I din LEGEA nr. 10 din 8 ianuarie 2015, publicată în MONITORUL OFICIAL nr. 22 din 12 ianuarie 2015, care introduce pct. 7^2 alart. 203 din ORDONANȚA DE URGENȚĂ nr. 32 din 27 iunie 2012publicată în MONITORUL OFICIAL nr. 435 din 30 iunie 2012.
Paragraf
Lit. a) a alin. (5) al art. 2 a fost modificată de pct. 5 al art. I din LEGEA nr. 10 din 8 ianuarie 2015, publicată în MONITORUL OFICIAL nr. 22 din 12 ianuarie 2015, care introduce pct. 7^2 al art. 203 din ORDONANȚA DE URGENȚĂ nr. 32 din 27 iunie 2012 publicată în MONITORUL OFICIAL nr. 435 din 30 iunie 2012.
litera b)
să solicite consiliului de administrație al entităților reglementate, prevăzute lalit. a), întrunirea membrilor acestuia sau, după caz, convocarea adunării generale a acționarilor, stabilind problemele ce trebuie înscrise pe ordinea de zi;
litera c)
să solicite tribunalului competent să dispună convocarea de adunări generale ale acționarilor, în cazul în care nu sunt respectate prevederilelit. b). Instanța va soluționa aceste cereri de urgență și cu precădere.----------Lit. c) a alin. (5) al art. 2 a fost modificată de pct. 8 alart. 203 din ORDONANȚA DE URGENȚĂ nr. 32 din 27 iunie 2012publicată în MONITORUL OFICIAL nr. 435 din 30 iunie 2012.
Paragraf
Lit. c) a alin. (5) al art. 2 a fost modificată de pct. 8 al art. 203 din ORDONANȚA DE URGENȚĂ nr. 32 din 27 iunie 2012 publicată în MONITORUL OFICIAL nr. 435 din 30 iunie 2012.
litera d)
să solicite informații și/sau să examineze orice documente, să obțină copii, extrase și să ridice orice documente ale entităților reglementate, ale emitenților sau ale altor entități care desfășoară activități sau care efectuează operațiuni în legătură cu piața de capital și cu instrumentele financiare;----------Lit. d) a alin. (5) al art. 2 a fost modificată de pct. 6 alart. I din LEGEA nr. 10 din 8 ianuarie 2015, publicată în MONITORUL OFICIAL nr. 22 din 12 ianuarie 2015, care introduce pct. 8^1 alart. 203 din ORDONANȚA DE URGENȚĂ nr. 32 din 27 iunie 2012publicată în MONITORUL OFICIAL nr. 435 din 30 iunie 2012.
Paragraf
Lit. d) a alin. (5) al art. 2 a fost modificată de pct. 6 al art. I din LEGEA nr. 10 din 8 ianuarie 2015, publicată în MONITORUL OFICIAL nr. 22 din 12 ianuarie 2015, care introduce pct. 8^1 al art. 203 din ORDONANȚA DE URGENȚĂ nr. 32 din 27 iunie 2012 publicată în MONITORUL OFICIAL nr. 435 din 30 iunie 2012.
litera e)
să efectueze inspecții și/sau controale la sediul entităților reglementate și al celor care desfășoară activități sau efectuează operațiuni în legătură cu piața de capital și cu instrumentele financiare și să solicite, dacă se impune, concursul instituțiilor/autorităților/organelor competente pentru exercitarea acestui drept;----------Lit. e) a alin. (5) al art. 2 a fost modificată de pct. 6 alart. I din LEGEA nr. 10 din 8 ianuarie 2015, publicată în MONITORUL OFICIAL nr. 22 din 12 ianuarie 2015, care introduce pct. 8^1 alart. 203 din ORDONANȚA DE URGENȚĂ nr. 32 din 27 iunie 2012publicată în MONITORUL OFICIAL nr. 435 din 30 iunie 2012.
Paragraf
Lit. e) a alin. (5) al art. 2 a fost modificată de pct. 6 al art. I din LEGEA nr. 10 din 8 ianuarie 2015, publicată în MONITORUL OFICIAL nr. 22 din 12 ianuarie 2015, care introduce pct. 8^1 al art. 203 din ORDONANȚA DE URGENȚĂ nr. 32 din 27 iunie 2012 publicată în MONITORUL OFICIAL nr. 435 din 30 iunie 2012.
litera f)
să audieze orice persoană și să solicite informații în legătură cu activitățile desfășurate de aceasta pe piața de capital și/sau în legătură cu solicitări de asistență formulate de autorități similare A.S.F., în baza acordurilor internaționale la care A.S.F. este parte.----------Lit. f) a alin. (5) al art. 2 a fost modificată de pct. 6 alart. I din LEGEA nr. 10 din 8 ianuarie 2015, publicată în MONITORUL OFICIAL nr. 22 din 12 ianuarie 2015, care introduce pct. 8^1 alart. 203 din ORDONANȚA DE URGENȚĂ nr. 32 din 27 iunie 2012publicată în MONITORUL OFICIAL nr. 435 din 30 iunie 2012.
Paragraf
Lit. f) a alin. (5) al art. 2 a fost modificată de pct. 6 al art. I din LEGEA nr. 10 din 8 ianuarie 2015, publicată în MONITORUL OFICIAL nr. 22 din 12 ianuarie 2015, care introduce pct. 8^1 al art. 203 din ORDONANȚA DE URGENȚĂ nr. 32 din 27 iunie 2012 publicată în MONITORUL OFICIAL nr. 435 din 30 iunie 2012.
litera g)
să sigileze orice încăpere care aparține entităților ce desfășoară activități sau care efectuează operațiuni în legătură cu piața de capital în care se află documente sau alte evidențe legate de activitatea acestora, pe durata investigației și în măsura în care aceasta se impune;----------Lit. g) a alin. (5) al art. 2 a fost introdusă de pct. 6 alart. I din LEGEA nr. 10 din 8 ianuarie 2015, publicată în MONITORUL OFICIAL nr. 22 din 12 ianuarie 2015, care introduce pct. 8^2 alart. 203 din ORDONANȚA DE URGENȚĂ nr. 32 din 27 iunie 2012publicată în MONITORUL OFICIAL nr. 435 din 30 iunie 2012.
Paragraf
Lit. g) a alin. (5) al art. 2 a fost introdusă de pct. 6 al art. I din LEGEA nr. 10 din 8 ianuarie 2015, publicată în MONITORUL OFICIAL nr. 22 din 12 ianuarie 2015, care introduce pct. 8^2 al art. 203 din ORDONANȚA DE URGENȚĂ nr. 32 din 27 iunie 2012 publicată în MONITORUL OFICIAL nr. 435 din 30 iunie 2012.
litera h)
să dispună măsurile necesare astfel încât entitățile ce desfășoară activități sau care efectuează operațiuni în legătură cu piața de capital și cu instrumentele financiare să se încadreze în prevederile prezentei legi, ale reglementărilor A.S.F. și ale celorlalte acte normative privind piața de capital;----------Lit. h) a alin. (5) al art. 2 a fost introdusă de pct. 6 alart. I din LEGEA nr. 10 din 8 ianuarie 2015, publicată în MONITORUL OFICIAL nr. 22 din 12 ianuarie 2015, care introduce pct. 8^2 alart. 203 din ORDONANȚA DE URGENȚĂ nr. 32 din 27 iunie 2012publicată în MONITORUL OFICIAL nr. 435 din 30 iunie 2012.
Paragraf
Lit. h) a alin. (5) al art. 2 a fost introdusă de pct. 6 al art. I din LEGEA nr. 10 din 8 ianuarie 2015, publicată în MONITORUL OFICIAL nr. 22 din 12 ianuarie 2015, care introduce pct. 8^2 al art. 203 din ORDONANȚA DE URGENȚĂ nr. 32 din 27 iunie 2012 publicată în MONITORUL OFICIAL nr. 435 din 30 iunie 2012.
litera i)
să solicite încetarea oricărei activități care este contrară prevederilor prezentei legi, reglementărilor A.S.F. și celorlalte acte normative privind piața de capital;----------Lit. i) a alin. (5) al art. 2 a fost introdusă de pct. 6 alart. I din LEGEA nr. 10 din 8 ianuarie 2015, publicată în MONITORUL OFICIAL nr. 22 din 12 ianuarie 2015, care introduce pct. 8^2 alart. 203 din ORDONANȚA DE URGENȚĂ nr. 32 din 27 iunie 2012publicată în MONITORUL OFICIAL nr. 435 din 30 iunie 2012.
Paragraf
Lit. i) a alin. (5) al art. 2 a fost introdusă de pct. 6 al art. I din LEGEA nr. 10 din 8 ianuarie 2015, publicată în MONITORUL OFICIAL nr. 22 din 12 ianuarie 2015, care introduce pct. 8^2 al art. 203 din ORDONANȚA DE URGENȚĂ nr. 32 din 27 iunie 2012 publicată în MONITORUL OFICIAL nr. 435 din 30 iunie 2012.
litera j)
să interzică exercitarea temporară a activității profesionale;----------Lit. j) a alin. (5) al art. 2 a fost introdusă de pct. 6 alart. I din LEGEA nr. 10 din 8 ianuarie 2015, publicată în MONITORUL OFICIAL nr. 22 din 12 ianuarie 2015, care introduce pct. 8^2 alart. 203 din ORDONANȚA DE URGENȚĂ nr. 32 din 27 iunie 2012publicată în MONITORUL OFICIAL nr. 435 din 30 iunie 2012.
Paragraf
Lit. j) a alin. (5) al art. 2 a fost introdusă de pct. 6 al art. I din LEGEA nr. 10 din 8 ianuarie 2015, publicată în MONITORUL OFICIAL nr. 22 din 12 ianuarie 2015, care introduce pct. 8^2 al art. 203 din ORDONANȚA DE URGENȚĂ nr. 32 din 27 iunie 2012 publicată în MONITORUL OFICIAL nr. 435 din 30 iunie 2012.
litera k)
să solicite informații auditorilor entităților care desfășoară activități sau care efectuează operațiuni în legătură cu piața de capital și cu instrumentele financiare;----------Lit. k) a alin. (5) al art. 2 a fost introdusă de pct. 6 alart. I din LEGEA nr. 10 din 8 ianuarie 2015, publicată în MONITORUL OFICIAL nr. 22 din 12 ianuarie 2015, care introduce pct. 8^2 alart. 203 din ORDONANȚA DE URGENȚĂ nr. 32 din 27 iunie 2012publicată în MONITORUL OFICIAL nr. 435 din 30 iunie 2012.
Paragraf
Lit. k) a alin. (5) al art. 2 a fost introdusă de pct. 6 al art. I din LEGEA nr. 10 din 8 ianuarie 2015, publicată în MONITORUL OFICIAL nr. 22 din 12 ianuarie 2015, care introduce pct. 8^2 al art. 203 din ORDONANȚA DE URGENȚĂ nr. 32 din 27 iunie 2012 publicată în MONITORUL OFICIAL nr. 435 din 30 iunie 2012.
litera l)
să suspende tranzacțiile cu instrumente financiare și/sau să retragă de la tranzacționare instrumentele financiare;----------Lit. l) a alin. (5) al art. 2 a fost introdusă de pct. 6 alart. I din LEGEA nr. 10 din 8 ianuarie 2015, publicată în MONITORUL OFICIAL nr. 22 din 12 ianuarie 2015, care introduce pct. 8^2 alart. 203 din ORDONANȚA DE URGENȚĂ nr. 32 din 27 iunie 2012publicată în MONITORUL OFICIAL nr. 435 din 30 iunie 2012.
Paragraf
Lit. l) a alin. (5) al art. 2 a fost introdusă de pct. 6 al art. I din LEGEA nr. 10 din 8 ianuarie 2015, publicată în MONITORUL OFICIAL nr. 22 din 12 ianuarie 2015, care introduce pct. 8^2 al art. 203 din ORDONANȚA DE URGENȚĂ nr. 32 din 27 iunie 2012 publicată în MONITORUL OFICIAL nr. 435 din 30 iunie 2012.
litera m)
să sesizeze organele judiciare competente;----------Lit. m) a alin. (5) al art. 2 a fost introdusă de pct. 6 alart. I din LEGEA nr. 10 din 8 ianuarie 2015, publicată în MONITORUL OFICIAL nr. 22 din 12 ianuarie 2015, care introduce pct. 8^2 alart. 203 din ORDONANȚA DE URGENȚĂ nr. 32 din 27 iunie 2012publicată în MONITORUL OFICIAL nr. 435 din 30 iunie 2012.
Paragraf
Lit. m) a alin. (5) al art. 2 a fost introdusă de pct. 6 al art. I din LEGEA nr. 10 din 8 ianuarie 2015, publicată în MONITORUL OFICIAL nr. 22 din 12 ianuarie 2015, care introduce pct. 8^2 al art. 203 din ORDONANȚA DE URGENȚĂ nr. 32 din 27 iunie 2012 publicată în MONITORUL OFICIAL nr. 435 din 30 iunie 2012.
litera n)
să solicite entităților reglementate și celor care desfășoară activități sau efectuează operațiuni în legătură cu piața de capital și cu instrumentele financiare să permită efectuarea de verificări de către auditori sau de către experți, la cererea motivată a acestora;----------Lit. n) a alin. (5) al art. 2 a fost introdusă de pct. 6 alart. I din LEGEA nr. 10 din 8 ianuarie 2015, publicată în MONITORUL OFICIAL nr. 22 din 12 ianuarie 2015, care introduce pct. 8^2 alart. 203 din ORDONANȚA DE URGENȚĂ nr. 32 din 27 iunie 2012publicată în MONITORUL OFICIAL nr. 435 din 30 iunie 2012.
Paragraf
Lit. n) a alin. (5) al art. 2 a fost introdusă de pct. 6 al art. I din LEGEA nr. 10 din 8 ianuarie 2015, publicată în MONITORUL OFICIAL nr. 22 din 12 ianuarie 2015, care introduce pct. 8^2 al art. 203 din ORDONANȚA DE URGENȚĂ nr. 32 din 27 iunie 2012 publicată în MONITORUL OFICIAL nr. 435 din 30 iunie 2012.
litera o)
să solicite și să fie în drept să primească de la instituțiile de credit autorizate de către Banca Națională a României informații necesare investigațiilor A.S.F., precum și pentru a răspunde solicitărilor de asistență primite de A.S.F. în baza acordurilor internaționale la care A.S.F. este parte.----------Lit. o) a alin. (5) al art. 2 a fost introdusă de pct. 6 alart. I din LEGEA nr. 10 din 8 ianuarie 2015, publicată în MONITORUL OFICIAL nr. 22 din 12 ianuarie 2015, care introduce pct. 8^2 alart. 203 din ORDONANȚA DE URGENȚĂ nr. 32 din 27 iunie 2012publicată în MONITORUL OFICIAL nr. 435 din 30 iunie 2012.
Paragraf
Lit. o) a alin. (5) al art. 2 a fost introdusă de pct. 6 al art. I din LEGEA nr. 10 din 8 ianuarie 2015, publicată în MONITORUL OFICIAL nr. 22 din 12 ianuarie 2015, care introduce pct. 8^2 al art. 203 din ORDONANȚA DE URGENȚĂ nr. 32 din 27 iunie 2012 publicată în MONITORUL OFICIAL nr. 435 din 30 iunie 2012.
Alineatul (6)
Registrul C.N.V.M., ținut în conformitate cu prevederile prezentei legi, are caracter public.
Alineatul (7)
Prestarea neautorizată a oricăror activități care cad sub incidența prezentei legi, utilizarea neautorizată a sintagmelor servicii și activități de investiții, societate de servicii și activități de investiții, agent pentru servicii și activități de investiții, societate de administrare a investițiilor, societate de investiții, fond deschis de investiții, piață reglementată și bursă de valori, asociate cu oricare din instrumentele financiare definite la alin. (2) pct. 11, cu mărfuri, sau a oricărei combinații între acestea, fără respectarea condițiilor legale, atrage răspunderea potrivit legii.
Paragraf
Alin. (7) al art. 2 a fost modificat de art. 205 din ORDONANȚA DE URGENȚĂ nr. 32 din 27 iunie 2012 publicată în MONITORUL OFICIAL nr. 435 din 30 iunie 2012 prin înlocuirea unei sintagme.
TITLU
Titlul II INTERMEDIARI
CAPITOL
Capitolul I Abrogat.
ART
Articolul 3
Paragraf
Abrogat.
ART
Articolul 4
Paragraf
Abrogat.
CAPITOL
Capitolul II Abrogat.
ART
Articolul 5
Paragraf
Abrogat.
CAPITOL
Capitolul III Abrogat.
ART
Articolul 6
Paragraf
Abrogat.
SECTIUNE
Secţiunea 1 Abrogată.
ART
Articolul 7
Paragraf
Abrogat.
SECTIUNE
Secţiunea a 2-a Abrogată.
ART
Articolul 8
Paragraf
Abrogat.
ART
Articolul 9
Paragraf
Abrogat.
ART
Articolul 10
Paragraf
Abrogat.
ART
Articolul 11
Paragraf
Abrogat.
ART
Articolul 12
Paragraf
Abrogat.
ART
Articolul 13
Paragraf
Abrogat.
SECTIUNE
Secţiunea a 3-a Abrogată.
ART
Articolul 14
Paragraf
Abrogat.
ART
Articolul 15
Paragraf
Abrogat.
ART
Articolul 16
Paragraf
Abrogat.
ART
Articolul 17
Paragraf
Abrogat.
ART
Articolul 18
Paragraf
Abrogat.
ART
Articolul 19
Paragraf
Abrogat.
ART
Articolul 20
Paragraf
Abrogat.
ART
Articolul 21
Paragraf
Abrogat.
CAPITOL
Capitolul IV Abrogat.
ART
Articolul 22
Paragraf
Abrogat.
ART
Articolul 23
Paragraf
Abrogat.
ART
Articolul 24
Paragraf
Abrogat.
ART
Articolul 25
Paragraf
Abrogat.
CAPITOL
Capitolul V Abrogat.
ART
Articolul 26
Paragraf
Abrogat.
ART
Articolul 27
Paragraf
Abrogat.
ART
Articolul 28
Paragraf
Abrogat.
CAPITOL
Capitolul VI Abrogat.
ART
Articolul 29
Paragraf
Abrogat.
ART
Articolul 30
Paragraf
Abrogat.
ART
Articolul 31
Paragraf
Abrogat.
ART
Articolul 32
Paragraf
Abrogat.
ART
Articolul 33
Paragraf
Abrogat.
ART
Articolul 34
Paragraf
Abrogat.
CAPITOL
Capitolul VII Abrogat.
ART
Articolul 35
Paragraf
Abrogat.
ART
Articolul 36
Paragraf
Abrogat.
CAPITOL
Capitolul VIII Abrogat.
SECTIUNE
Secţiunea I Abrogată.
ART
Articolul 37
Paragraf
Abrogat.
ART
Articolul 38
Paragraf
Abrogat.
ART
Articolul 39
Paragraf
Abrogat.
ART
Articolul 39^1
Paragraf
Abrogat.
ART
Articolul 40
Paragraf
Abrogat.
SECTIUNE
Secţiunea a 2-a Abrogată.
ART
Articolul 41
Paragraf
Abrogat.
ART
Articolul 42
Paragraf
Abrogat.
SECTIUNE
Secţiunea a 3-a Abrogată.
ART
Articolul 43
Paragraf
Abrogat.
CAPITOL
Capitolul IX Fondul de compensare a investitorilor
ART
Articolul 44
Alineatul (1)
Fondul de compensare a investitorilor, denumit în continuare Fond, este persoană juridică, constituită sub forma unei societăți pe acțiuni, în baza actului constitutiv, aprobat în prealabil de C.N.V.M.
Alineatul (2)
Acționarii Fondului sunt intermediarii și societățile de administrare a investițiilor, care au în obiectul de activitate administrarea portofoliilor individuale de investiții. Pot fi acționari ai Fondului operatorii de piață, depozitarul central și alte entități reglementate și supravegheate de C.N.V.M.
Alineatul (3)
C.N.V.M. va stabili, prin reglementări, principiile privind organizarea și funcționarea Fondului, procedura de compensare, inclusiv cu privire la termene, și obligații de transparență.
ART
Articolul 45
Alineatul (1)
Intermediarii autorizați să presteze servicii și activități de investiții și societățile de administrare a investițiilor, care administrează portofolii individuale de investiții, trebuie să fie membri ai Fondului.
Paragraf
Alin. (1) al art. 45 a fost modificat de art. 205 din ORDONANȚA DE URGENȚĂ nr. 32 din 27 iunie 2012 publicată în MONITORUL OFICIAL nr. 435 din 30 iunie 2012, prin înlocuirea unei sintagme.
Alineatul (2)
Entitățile menționate la alin. (1) au obligația ca, în termen de 180 de zile de la intrarea în vigoare a prezentei legi, să înființeze și să supună autorizării C.N.V.M., S.C. Fondul de compensare a investitorilor - S.A.
ART
Articolul 46
Alineatul (1)
Scopul Fondului este de a compensa investitorii, în condițiile prezentei legi și ale reglementărilor C.N.V.M., în situația incapacității membrilor Fondului de a returna fondurile bănești și/sau instrumentele financiare datorate sau aparținând investitorilor, care au fost deținute în numele acestora, cu ocazia prestării de servicii și activități de investiții sau de administrare a portofoliilor individuale de investiții.
Paragraf
Alin. (1) al art. 46 a fost modificat de art. 205 din ORDONANȚA DE URGENȚĂ nr. 32 din 27 iunie 2012 publicată în MONITORUL OFICIAL nr. 435 din 30 iunie 2012, prin înlocuirea unei sintagme.
Alineatul (2)
În sensul prezentului capitol, prin investitor se înțelege orice persoană care a încredințat fonduri bănești sau instrumente financiare unui membru al Fondului, în scopul prestării de servicii și activități de investiții.
Paragraf
Alin. (2) al art. 46 a fost modificat de art. 205 din ORDONANȚA DE URGENȚĂ nr. 32 din 27 iunie 2012 publicată în MONITORUL OFICIAL nr. 435 din 30 iunie 2012, prin înlocuirea unei sintagme.
Alineatul (3)
Valoarea creanței unui investitor va fi calculată conform dispozițiilor legale și contractuale, luând în considerare compensarea și creanțele reciproce de compensat, care sunt aplicabile pentru stabilirea, la data constatării sau a hotărârii menționate la art. 47 alin. (1), a sumei de bani sau a valorii, determinate, dacă este posibil, la valoarea de piață a instrumentelor financiare aparținând investitorilor, pe care membrul Fondului nu le poate plăti sau returna, în condițiile prevăzute la art. 47 alin. (1) și (2).
Alineatul (4)
Fondul compensează, în mod egal și nediscriminatoriu, investitorii, în limita unui plafon stabilit anual, prin ordin al președintelui C.N.V.M.
Alineatul (5)
Sunt exceptate de la compensare următoarele categorii de investitori:
litera a)
investitorii calificați;
litera b)
administratorii, inclusiv conducătorii, directorii, cenzorii, auditorii financiari ai membrilor Fondului, acționarii acestora cu dețineri mai mari de 5% din capitalul social, precum și investitorii cu statut similar în cadrul altor societăți din același grup cu membrii Fondului;
litera c)
soții, rudele și afinii până la gradul I, precum și persoanele care acționează în numele investitorilor menționați lalit. b);
litera d)
persoanele juridice din cadrul aceluiași grup cu membrii Fondului;
litera c)
investitorii, persoane fizice sau juridice, care sunt direct răspunzători pentru fapte care au agravat dificultățile financiare ale membrului sau au contribuit la deteriorarea situației financiare a acestuia.
Alineatul (6)
Fondul va suspenda orice plată pentru investitorii care se află în cercetare penală, în legătură cu o acțiune decurgând din sau având legătură cu spălarea banilor, până la pronunțarea unei hotărâri definitive de către instanța competentă.
Paragraf
Alin. (6) al art. 46 a fost modificat de pct. 2 al art. 152 din LEGEA nr. 187 din 24 octombrie 2012, publicată în MONITORUL OFICIAL nr. 757 din 12 noiembrie 2012.
ART
Articolul 47
Alineatul (1)
Fondul va compensa investitorii, în oricare din următoarele situații:
litera a)
C.N.V.M. a constatat că, pentru moment, din punctul ei de vedere, un intermediar sau o societate de administrare a investițiilor care administrează portofolii individuale de investiții, din motive ce sunt legate direct de situația financiară, nu este în măsură să-și îndeplinească obligațiile rezultate din creanțele investitorilor și nici nu există perspectiva de a-și onora aceste obligații în cel mai scurt timp;
litera b)
autoritatea judiciară competentă, pentru motive legate direct sau indirect de situația financiară a unui membru al Fondului, a emis o hotărâre definitivă, având ca efect suspendarea posibilității investitorilor de a-și exercita drepturile cu privire la valorificarea creanțelor asupra respectivei societăți.
Alineatul (2)
Compensația va fi asigurată pentru drepturile decurgând din incapacitatea unui membru al Fondului de a:
litera a)
returna fondurile bănești aparținând investitorilor și deținute în numele acestora, în legătură cu activitățile lor de investiții;
litera b)
returna investitorilor orice instrument financiar ce le aparține și este deținut și administrat în numele lor, în legătură cu activitatea lor de investiții.
Alineatul (3)
În cazul în care intermediarul este o instituție de credit, orice situație similară celei prevăzute la alin. (1) va fi transmisă C.N.V.M., de către Banca Națională a României.
Alineatul (4)
În cazul în care compensația este asigurată de Fondul de garantare a depozitelor în sistemul bancar, nici un investitor nu are dreptul la o dublă compensație.
ART
Articolul 48
Alineatul (1)
În situațiile prevăzute la art. 47, Fondul va publica pe website-ul propriu, la sediul tuturor unităților teritoriale ale membrului aflat în imposibilitatea de a returna fondurile bănești și/sau instrumentele financiare aparținând investitorilor, precum și în cel puțin două cotidiane de difuzare națională, informații privind: incapacitatea membrului de a-și onora obligațiile față de investitori, locul, modul și perioada de timp în care se pot înregistra cererile de despăgubire, precum și data începerii plății compensațiilor către investitori.
Alineatul (2)
Fondul se subrogă de drept în drepturile investitorilor, pentru o sumă egală cu plățile pe care le-a efectuat pentru compensarea fondurilor bănești și/sau instrumentelor financiare. Fondul se va înscrie în tabloul creditorilor pentru respectiva sumă, în cazul lichidării judiciare a membrilor săi.
ART
Articolul 49
Alineatul (1)
Fondul va avea următoarele resurse financiare:
litera a)
contribuția inițială a membrilor, plătită în conformitate cu reglementările C.N.V.M.;
litera b)
contribuția anuală și/sau specială plătită de membri;
litera c)
venituri din investirea resurselor Fondului;
litera d)
venituri din recuperarea creanțelor compensate de Fond;
litera e)
împrumuturi pe termen scurt care să acopere în exclusivitate nevoi cu caracter temporar generate de acordarea compensărilor;
litera f)
alte venituri stabilite prin reglementări de către C.N.V.M.
Alineatul (2)
Cheltuielile legate de administrarea și funcționarea Fondului vor fi acoperite pe seama veniturilor din investirea resurselor Fondului, precum și din alte venituri stabilite prin reglementări de către C.N.V.M.
Alineatul (3)
Resursele financiare aflate la dispoziția Fondului nu vor putea fi investite decât în titluri de stat sau în alte instrumente cu venit fix, garantate integral de stat până la 31 decembrie 2004, urmând ca ulterior, aceste plasamente să se diversifice în active cu risc scăzut, în conformitate cu reglementările emise de C.N.V.M.
Alineatul (4)
Fondul nu distribuie dividende și nu poate acorda împrumuturi.
ART
Articolul 50
Paragraf
C.N.V.M. va stabili anual, prin ordin al președintelui, plafoanele sumelor prevăzute la art. 46 alin. (3).
ART
Articolul 51
Paragraf
Contribuțiile plătite de membrii Fondului nu se restituie, inclusiv în cazul lichidării judiciare sau al dizolvării membrilor Fondului.
ART
Articolul 52
Paragraf
Fondul va prezenta C.N.V.M. un raport anual de activitate, cel mai târziu până la data de 30 aprilie.
TITLU
Titlul III ORGANISME DE PLASAMENT COLECTIV
CAPITOL
Capitolul I Societățile de administrare a investițiilor
SECTIUNE
Secţiunea 1 Dispoziții generale
ART
Articolul 53
Paragraf
Abrogat.
Paragraf
Art. 53 a fost abrogat de pct. 20 al art. 203 din ORDONANȚA DE URGENȚĂ nr. 32 din 27 iunie 2012 publicată în MONITORUL OFICIAL nr. 435 din 30 iunie 2012.
SECTIUNE
Secţiunea a 2-a Abrogată
Paragraf
Secț. a 2-a a fost abrogată de pct. 20 al art. 203 din ORDONANȚA DE URGENȚĂ nr. 32 din 27 iunie 2012 publicată în MONITORUL OFICIAL nr. 435 din 30 iunie 2012.
ART
Articolul 54
Paragraf
Abrogat.
Paragraf
Art. 54 a fost abrogat de pct. 20 al art. 203 din ORDONANȚA DE URGENȚĂ nr. 32 din 27 iunie 2012 publicată în MONITORUL OFICIAL nr. 435 din 30 iunie 2012.
ART
Articolul 55
Paragraf
Abrogat.
Paragraf
Art. 55 a fost abrogat de pct. 20 al art. 203 din ORDONANȚA DE URGENȚĂ nr. 32 din 27 iunie 2012 publicată în MONITORUL OFICIAL nr. 435 din 30 iunie 2012.
ART
Articolul 56
Paragraf
Abrogat.
Paragraf
Art. 56 a fost abrogat de pct. 20 al art. 203 din ORDONANȚA DE URGENȚĂ nr. 32 din 27 iunie 2012 publicată în MONITORUL OFICIAL nr. 435 din 30 iunie 2012.
SECTIUNE
Secţiunea a 3-a Abrogată.
Paragraf
Abrogată.
Paragraf
Secț. a 3-a a fost abrogată de pct. 20 al art. 203 din ORDONANȚA DE URGENȚĂ nr. 32 din 27 iunie 2012 publicată în MONITORUL OFICIAL nr. 435 din 30 iunie 2012.
ART
Articolul 57
Paragraf
Abrogat.
Paragraf
Art. 57 a fost abrogat de pct. 20 al art. 203 din ORDONANȚA DE URGENȚĂ nr. 32 din 27 iunie 2012 publicată în MONITORUL OFICIAL nr. 435 din 30 iunie 2012.
SECTIUNE
Secţiunea a 4-a Abrogată.
Paragraf
Abrogată.
Paragraf
Secț. a 4-a a fost abrogată de pct. 20 al art. 203 din ORDONANȚA DE URGENȚĂ nr. 32 din 27 iunie 2012 publicată în MONITORUL OFICIAL nr. 435 din 30 iunie 2012.
ART
Articolul 58
Paragraf
Abrogat.
Paragraf
Art. 58 a fost abrogat de pct. 20 al art. 203 din ORDONANȚA DE URGENȚĂ nr. 32 din 27 iunie 2012 publicată în MONITORUL OFICIAL nr. 435 din 30 iunie 2012.
ART
Articolul 59
Paragraf
Abrogat.
Paragraf
Art. 59 a fost abrogat de pct. 20 al art. 203 din ORDONANȚA DE URGENȚĂ nr. 32 din 27 iunie 2012 publicată în MONITORUL OFICIAL nr. 435 din 30 iunie 2012.
SECTIUNE
Secţiunea a 5-a Abrogată.
Paragraf
Abrogată.
Paragraf
Secț. a 5-a a fost abrogată de pct. 20 al art. 203 din ORDONANȚA DE URGENȚĂ nr. 32 din 27 iunie 2012 publicată în MONITORUL OFICIAL nr. 435 din 30 iunie 2012.
ART
Articolul 60
Paragraf
Abrogat.
Paragraf
Art. 60 a fost abrogat de pct. 20 al art. 203 din ORDONANȚA DE URGENȚĂ nr. 32 din 27 iunie 2012 publicată în MONITORUL OFICIAL nr. 435 din 30 iunie 2012.
ART
Articolul 61
Paragraf
Abrogat.
Paragraf
Art. 61 a fost abrogat de pct. 20 al art. 203 din ORDONANȚA DE URGENȚĂ nr. 32 din 27 iunie 2012 publicată în MONITORUL OFICIAL nr. 435 din 30 iunie 2012.
ART
Articolul 62
Paragraf
Abrogat.
Paragraf
Art. 62 a fost abrogat de pct. 20 al art. 203 din ORDONANȚA DE URGENȚĂ nr. 32 din 27 iunie 2012 publicată în MONITORUL OFICIAL nr. 435 din 30 iunie 2012.
ART
Articolul 63
Paragraf
Abrogat.
Paragraf
Art. 63 a fost abrogat de pct. 20 al art. 203 din ORDONANȚA DE URGENȚĂ nr. 32 din 27 iunie 2012 publicată în MONITORUL OFICIAL nr. 435 din 30 iunie 2012.
CAPITOL
Capitolul II Abrogat.
Paragraf
Abrogat.
Paragraf
Cap. II a fost abrogat de pct. 20 al art. 203 din ORDONANȚA DE URGENȚĂ nr. 32 din 27 iunie 2012 publicată în MONITORUL OFICIAL nr. 435 din 30 iunie 2012.
ART
Articolul 64
Paragraf
Abrogat.
Paragraf
Art. 64 a fost abrogat de pct. 20 al art. 203 din ORDONANȚA DE URGENȚĂ nr. 32 din 27 iunie 2012 publicată în MONITORUL OFICIAL nr. 435 din 30 iunie 2012.
ART
Articolul 65
Paragraf
Abrogat.
Paragraf
Art. 65 a fost abrogat de pct. 20 al art. 203 din ORDONANȚA DE URGENȚĂ nr. 32 din 27 iunie 2012 publicată în MONITORUL OFICIAL nr. 435 din 30 iunie 2012.
ART
Articolul 66
Paragraf
Abrogat.
Paragraf
Art. 66 a fost abrogat de pct. 20 al art. 203 din ORDONANȚA DE URGENȚĂ nr. 32 din 27 iunie 2012 publicată în MONITORUL OFICIAL nr. 435 din 30 iunie 2012.
ART
Articolul 67
Paragraf
Abrogat.
Paragraf
Art. 67 a fost abrogat de pct. 20 al art. 203 din ORDONANȚA DE URGENȚĂ nr. 32 din 27 iunie 2012 publicată în MONITORUL OFICIAL nr. 435 din 30 iunie 2012.
CAPITOL
Capitolul III Abrogat.
Paragraf
Abrogat.
Paragraf
Cap. III a fost abrogat de pct. 20 al art. 203 din ORDONANȚA DE URGENȚĂ nr. 32 din 27 iunie 2012 publicată în MONITORUL OFICIAL nr. 435 din 30 iunie 2012.
ART
Articolul 68
Paragraf
Abrogat.
Paragraf
Art. 68 a fost abrogat de pct. 20 al art. 203 din ORDONANȚA DE URGENȚĂ nr. 32 din 27 iunie 2012 publicată în MONITORUL OFICIAL nr. 435 din 30 iunie 2012.
CAPITOL
Capitolul IV ---------
Paragraf
Cap. IV a fost abrogat de pct. 20 al art. 203 din ORDONANȚA DE URGENȚĂ nr. 32 din 27 iunie 2012 publicată în MONITORUL OFICIAL nr. 435 din 30 iunie 2012.
ART
Articolul 69
Paragraf
Abrogat.
Paragraf
Art. 69 a fost abrogat de pct. 20 al art. 203 din ORDONANȚA DE URGENȚĂ nr. 32 din 27 iunie 2012 publicată în MONITORUL OFICIAL nr. 435 din 30 iunie 2012.
ART
Articolul 70
Paragraf
Abrogat.
Paragraf
Art. 70 a fost abrogat de pct. 20 al art. 203 din ORDONANȚA DE URGENȚĂ nr. 32 din 27 iunie 2012 publicată în MONITORUL OFICIAL nr. 435 din 30 iunie 2012.
ART
Articolul 71
Paragraf
Abrogat.
Paragraf
Art. 71 a fost abrogat de pct. 20 al art. 203 din ORDONANȚA DE URGENȚĂ nr. 32 din 27 iunie 2012 publicată în MONITORUL OFICIAL nr. 435 din 30 iunie 2012.
ART
Articolul 72
Paragraf
Abrogat.
Paragraf
Art. 72 a fost abrogat de pct. 20 al art. 203 din ORDONANȚA DE URGENȚĂ nr. 32 din 27 iunie 2012 publicată în MONITORUL OFICIAL nr. 435 din 30 iunie 2012.
ART
Articolul 73
Paragraf
Abrogat.
Paragraf
Art. 73 a fost abrogat de pct. 20 al art. 203 din ORDONANȚA DE URGENȚĂ nr. 32 din 27 iunie 2012 publicată în MONITORUL OFICIAL nr. 435 din 30 iunie 2012.
ART
Articolul 74
Paragraf
Abrogat.
Paragraf
Art. 74 a fost abrogat de pct. 20 al art. 203 din ORDONANȚA DE URGENȚĂ nr. 32 din 27 iunie 2012 publicată în MONITORUL OFICIAL nr. 435 din 30 iunie 2012.
ART
Articolul 75
Paragraf
Abrogat.
Paragraf
Art. 75 a fost abrogat de pct. 20 al art. 203 din ORDONANȚA DE URGENȚĂ nr. 32 din 27 iunie 2012 publicată în MONITORUL OFICIAL nr. 435 din 30 iunie 2012.
CAPITOL
Capitolul V Abrogat.
Paragraf
Cap. V a fost abrogat de pct. 20 al art. 203 din ORDONANȚA DE URGENȚĂ nr. 32 din 27 iunie 2012 publicată în MONITORUL OFICIAL nr. 435 din 30 iunie 2012.
SECTIUNE
Secţiunea 1 Abrogată.
Paragraf
Abrogată.
Paragraf
Secț. 1 a fost abrogată de pct. 20 al art. 203 din ORDONANȚA DE URGENȚĂ nr. 32 din 27 iunie 2012 publicată în MONITORUL OFICIAL nr. 435 din 30 iunie 2012.
ART
Articolul 76
Paragraf
Abrogat.
Paragraf
Art. 76 a fost abrogat de pct. 20 al art. 203 din ORDONANȚA DE URGENȚĂ nr. 32 din 27 iunie 2012 publicată în MONITORUL OFICIAL nr. 435 din 30 iunie 2012.
ART
Articolul 77
Paragraf
Abrogat.
Paragraf
Art. 77 a fost abrogat de pct. 20 al art. 203 din ORDONANȚA DE URGENȚĂ nr. 32 din 27 iunie 2012 publicată în MONITORUL OFICIAL nr. 435 din 30 iunie 2012.
ART
Articolul 78
Paragraf
Abrogat.
Paragraf
Art. 78 a fost abrogat de pct. 20 al art. 203 din ORDONANȚA DE URGENȚĂ nr. 32 din 27 iunie 2012 publicată în MONITORUL OFICIAL nr. 435 din 30 iunie 2012.
ART
Articolul 79
Paragraf
Abrogat.
Paragraf
Art. 79 a fost abrogat de pct. 20 al art. 203 din ORDONANȚA DE URGENȚĂ nr. 32 din 27 iunie 2012 publicată în MONITORUL OFICIAL nr. 435 din 30 iunie 2012.
ART
Articolul 80
Paragraf
Abrogat.
Paragraf
Art. 80 a fost abrogat de pct. 20 al art. 203 din ORDONANȚA DE URGENȚĂ nr. 32 din 27 iunie 2012 publicată în MONITORUL OFICIAL nr. 435 din 30 iunie 2012.
ART
Articolul 81
Paragraf
Abrogat.
Paragraf
Art. 81 a fost abrogat de pct. 20 al art. 203 din ORDONANȚA DE URGENȚĂ nr. 32 din 27 iunie 2012 publicată în MONITORUL OFICIAL nr. 435 din 30 iunie 2012.
ART
Articolul 82
Paragraf
Abrogat.
Paragraf
Art. 82 a fost abrogat de pct. 20 al art. 203 din ORDONANȚA DE URGENȚĂ nr. 32 din 27 iunie 2012 publicată în MONITORUL OFICIAL nr. 435 din 30 iunie 2012.
SECTIUNE
Secţiunea a 2-a Abrogată.
Paragraf
Abrogată.
Paragraf
Secț. a 2-a a fost abrogată de pct. 20 al art. 203 din ORDONANȚA DE URGENȚĂ nr. 32 din 27 iunie 2012 publicată în MONITORUL OFICIAL nr. 435 din 30 iunie 2012.
ART
Articolul 83
Paragraf
Abrogat.
Paragraf
Art. 83 a fost abrogat de pct. 20 al art. 203 din ORDONANȚA DE URGENȚĂ nr. 32 din 27 iunie 2012 publicată în MONITORUL OFICIAL nr. 435 din 30 iunie 2012.
ART
Articolul 84
Paragraf
Abrogat.
Paragraf
Art. 84 a fost abrogat de pct. 20 al art. 203 din ORDONANȚA DE URGENȚĂ nr. 32 din 27 iunie 2012 publicată în MONITORUL OFICIAL nr. 435 din 30 iunie 2012.
ART
Articolul 85
Paragraf
Abrogat.
Paragraf
Art. 85 a fost abrogat de pct. 20 al art. 203 din ORDONANȚA DE URGENȚĂ nr. 32 din 27 iunie 2012 publicată în MONITORUL OFICIAL nr. 435 din 30 iunie 2012.
ART
Articolul 86
Paragraf
Abrogat.
Paragraf
Art. 86 a fost abrogat de pct. 20 al art. 203 din ORDONANȚA DE URGENȚĂ nr. 32 din 27 iunie 2012 publicată în MONITORUL OFICIAL nr. 435 din 30 iunie 2012.
ART
Articolul 87
Paragraf
Abrogat.
Paragraf
Art. 87 a fost abrogat de pct. 20 al art. 203 din ORDONANȚA DE URGENȚĂ nr. 32 din 27 iunie 2012 publicată în MONITORUL OFICIAL nr. 435 din 30 iunie 2012.
SECTIUNE
Secţiunea a 3-a Abrogată.
Paragraf
Abrogată.
Paragraf
Secț. a 3-a a fost abrogată de pct. 20 al art. 203 din ORDONANȚA DE URGENȚĂ nr. 32 din 27 iunie 2012 publicată în MONITORUL OFICIAL nr. 435 din 30 iunie 2012.
ART
Articolul 88
Paragraf
Abrogat.
Paragraf
Art. 88 a fost abrogat de pct. 20 al art. 203 din ORDONANȚA DE URGENȚĂ nr. 32 din 27 iunie 2012 publicată în MONITORUL OFICIAL nr. 435 din 30 iunie 2012.
ART
Articolul 89
Paragraf
Abrogat.
Paragraf
Art. 89 a fost abrogat de pct. 20 al art. 203 din ORDONANȚA DE URGENȚĂ nr. 32 din 27 iunie 2012 publicată în MONITORUL OFICIAL nr. 435 din 30 iunie 2012.
ART
Articolul 90
Paragraf
Abrogat.
Paragraf
Art. 90 a fost abrogat de pct. 20 al art. 203 din ORDONANȚA DE URGENȚĂ nr. 32 din 27 iunie 2012 publicată în MONITORUL OFICIAL nr. 435 din 30 iunie 2012.
ART
Articolul 91
Paragraf
Abrogat.
Paragraf
Art. 91 a fost abrogat de pct. 20 al art. 203 din ORDONANȚA DE URGENȚĂ nr. 32 din 27 iunie 2012 publicată în MONITORUL OFICIAL nr. 435 din 30 iunie 2012.
SECTIUNE
Secţiunea a 4-a Abrogată.
Paragraf
Abrogată.
Paragraf
Secț. a 4-a a fost abrogată de pct. 20 al art. 203 din ORDONANȚA DE URGENȚĂ nr. 32 din 27 iunie 2012 publicată în MONITORUL OFICIAL nr. 435 din 30 iunie 2012.
ART
Articolul 92
Paragraf
Abrogat.
Paragraf
Art. 92 a fost abrogat de pct. 20 al art. 203 din ORDONANȚA DE URGENȚĂ nr. 32 din 27 iunie 2012 publicată în MONITORUL OFICIAL nr. 435 din 30 iunie 2012.
ART
Articolul 93
Paragraf
Abrogat.
Paragraf
Art. 93 a fost abrogat de pct. 20 al art. 203 din ORDONANȚA DE URGENȚĂ nr. 32 din 27 iunie 2012 publicată în MONITORUL OFICIAL nr. 435 din 30 iunie 2012.
ART
Articolul 94
Paragraf
Abrogat.
Paragraf
Art. 94 a fost abrogat de pct. 20 al art. 203 din ORDONANȚA DE URGENȚĂ nr. 32 din 27 iunie 2012 publicată în MONITORUL OFICIAL nr. 435 din 30 iunie 2012.
ART
Articolul 95
Paragraf
Abrogat.
Paragraf
Art. 95 a fost abrogat de pct. 20 al art. 203 din ORDONANȚA DE URGENȚĂ nr. 32 din 27 iunie 2012 publicată în MONITORUL OFICIAL nr. 435 din 30 iunie 2012.
ART
Articolul 96
Paragraf
Abrogat.
Paragraf
Art. 96 a fost abrogat de pct. 20 al art. 203 din ORDONANȚA DE URGENȚĂ nr. 32 din 27 iunie 2012 publicată în MONITORUL OFICIAL nr. 435 din 30 iunie 2012.
ART
Articolul 97
Paragraf
Abrogat.
Paragraf
Art. 97 a fost abrogat de pct. 20 al art. 203 din ORDONANȚA DE URGENȚĂ nr. 32 din 27 iunie 2012 publicată în MONITORUL OFICIAL nr. 435 din 30 iunie 2012.
ART
Articolul 98
Paragraf
Abrogat.
Paragraf
Art. 98 a fost abrogat de pct. 20 al art. 203 din ORDONANȚA DE URGENȚĂ nr. 32 din 27 iunie 2012 publicată în MONITORUL OFICIAL nr. 435 din 30 iunie 2012.
ART
Articolul 99
Paragraf
Abrogat.
Paragraf
Art. 99 a fost abrogat de pct. 20 al art. 203 din ORDONANȚA DE URGENȚĂ nr. 32 din 27 iunie 2012 publicată în MONITORUL OFICIAL nr. 435 din 30 iunie 2012.
ART
Articolul 100
Paragraf
Abrogat.
Paragraf
Art. 100 a fost abrogat de pct. 20 al art. 203 din ORDONANȚA DE URGENȚĂ nr. 32 din 27 iunie 2012 publicată în MONITORUL OFICIAL nr. 435 din 30 iunie 2012.
SECTIUNE
Secţiunea a 5-a Abrogată.
Paragraf
Abrogată.
Paragraf
Secț. a 5-a a fost abrogată de pct. 20 al art. 203 din ORDONANȚA DE URGENȚĂ nr. 32 din 27 iunie 2012 publicată în MONITORUL OFICIAL nr. 435 din 30 iunie 2012.
ART
Articolul 101
Paragraf
Abrogat.
Paragraf
Art. 101 a fost abrogat de pct. 20 al art. 203 din ORDONANȚA DE URGENȚĂ nr. 32 din 27 iunie 2012 publicată în MONITORUL OFICIAL nr. 435 din 30 iunie 2012.
ART
Articolul 102
Paragraf
Abrogat.
Paragraf
Art. 102 a fost abrogat de pct. 20 al art. 203 din ORDONANȚA DE URGENȚĂ nr. 32 din 27 iunie 2012 publicată în MONITORUL OFICIAL nr. 435 din 30 iunie 2012.
ART
Articolul 103
Paragraf
Abrogat.
Paragraf
Art. 103 a fost abrogat de pct. 20 al art. 203 din ORDONANȚA DE URGENȚĂ nr. 32 din 27 iunie 2012 publicată în MONITORUL OFICIAL nr. 435 din 30 iunie 2012.
ART
Articolul 104
Paragraf
Abrogat.
Paragraf
Art. 104 a fost abrogat de pct. 20 al art. 203 din ORDONANȚA DE URGENȚĂ nr. 32 din 27 iunie 2012 publicată în MONITORUL OFICIAL nr. 435 din 30 iunie 2012.
SECTIUNE
Secţiunea a 6-a Abrogată.
Paragraf
Abrogată.
Paragraf
Secț. a 6-a a fost abrogată de pct. 20 al art. 203 din ORDONANȚA DE URGENȚĂ nr. 32 din 27 iunie 2012 publicată în MONITORUL OFICIAL nr. 435 din 30 iunie 2012.
ART
Articolul 105
Paragraf
Abrogat.
Paragraf
Art. 105 a fost abrogat de pct. 20 al art. 203 din ORDONANȚA DE URGENȚĂ nr. 32 din 27 iunie 2012 publicată în MONITORUL OFICIAL nr. 435 din 30 iunie 2012.
ART
Articolul 106
Paragraf
Abrogat.
Paragraf
Art. 106 a fost abrogat de pct. 20 al art. 203 din ORDONANȚA DE URGENȚĂ nr. 32 din 27 iunie 2012 publicată în MONITORUL OFICIAL nr. 435 din 30 iunie 2012.
ART
Articolul 107
Paragraf
Abrogat.
Paragraf
Art. 107 a fost abrogat de pct. 20 al art. 203 din ORDONANȚA DE URGENȚĂ nr. 32 din 27 iunie 2012 publicată în MONITORUL OFICIAL nr. 435 din 30 iunie 2012.
ART
Articolul 108
Paragraf
Abrogat.
Paragraf
Art. 108 a fost abrogat de pct. 20 al art. 203 din ORDONANȚA DE URGENȚĂ nr. 32 din 27 iunie 2012 publicată în MONITORUL OFICIAL nr. 435 din 30 iunie 2012.
SECTIUNE
Secţiunea a 7-a Abrogată.
Paragraf
Abrogată.
Paragraf
Secț. a 7-a a fost abrogată de pct. 20 al art. 203 din ORDONANȚA DE URGENȚĂ nr. 32 din 27 iunie 2012 publicată în MONITORUL OFICIAL nr. 435 din 30 iunie 2012.
ART
Articolul 109
Paragraf
Abrogat.
Paragraf
Art. 109 a fost abrogat de pct. 20 al art. 203 din ORDONANȚA DE URGENȚĂ nr. 32 din 27 iunie 2012 publicată în MONITORUL OFICIAL nr. 435 din 30 iunie 2012.
ART
Articolul 110
Paragraf
Abrogat.
Paragraf
Art. 110 a fost abrogat de pct. 20 al art. 203 din ORDONANȚA DE URGENȚĂ nr. 32 din 27 iunie 2012 publicată în MONITORUL OFICIAL nr. 435 din 30 iunie 2012.
SECTIUNE
Secţiunea a 8-a Abrogată.
Paragraf
Abrogată.
Paragraf
Secț. a 8-a a fost abrogată de pct. 20 al art. 203 din ORDONANȚA DE URGENȚĂ nr. 32 din 27 iunie 2012 publicată în MONITORUL OFICIAL nr. 435 din 30 iunie 2012.
ART
Articolul 111
Paragraf
Abrogat.
Paragraf
Art. 111 a fost abrogat de pct. 20 al art. 203 din ORDONANȚA DE URGENȚĂ nr. 32 din 27 iunie 2012 publicată în MONITORUL OFICIAL nr. 435 din 30 iunie 2012.
ART
Articolul 112
Paragraf
Abrogat.
Paragraf
Art. 112 a fost abrogat de pct. 20 al art. 203 din ORDONANȚA DE URGENȚĂ nr. 32 din 27 iunie 2012 publicată în MONITORUL OFICIAL nr. 435 din 30 iunie 2012.
ART
Articolul 113
Paragraf
Abrogat.
Paragraf
Art. 113 a fost abrogat de pct. 20 al art. 203 din ORDONANȚA DE URGENȚĂ nr. 32 din 27 iunie 2012 publicată în MONITORUL OFICIAL nr. 435 din 30 iunie 2012.
CAPITOL
Capitolul VI Organisme de plasament colectiv, altele decât O.P.C.V.M.
SECTIUNE
Secţiunea 1 Dispoziții generale
ART
Articolul 114
Alineatul (1)
Prevederile prezentului capitol sunt aplicabile A.O.P.C care atrag în mod public resurse financiare ale persoanelor fizice și/sau juridice și care se constituie sub forma:
litera a)
fondurilor închise de investiții, care sunt înființate pe bază de contract de societate civilă și care au obligația de a răscumpăra titlurile de participare la intervale de timp prestabilite sau la anumite date, în conformitate cu documentele de constituire;
litera b)
societățile de investiții de tip închis care sunt înființate prin act constitutiv emit un număr limitat de acțiuni și sunt tranzacționate pe o piață.
Alineatul (2)
A.O.P.C. prevăzute la alin. (1) sunt obligate să se înregistreze la C.N.V.M. și să respecte regulile prevăzute în prezentul capitol.
Alineatul (3)
Abrogat.
Paragraf
Alin. (3) al art. 114 a fost abrogat de pct. 21 al art. 203 din ORDONANȚA DE URGENȚĂ nr. 32 din 27 iunie 2012 publicată în MONITORUL OFICIAL nr. 435 din 30 iunie 2012.
Alineatul (4)
Abrogat.
Paragraf
Alin. (4) al art. 114 a fost abrogat de pct. 21 al art. 203 din ORDONANȚA DE URGENȚĂ nr. 32 din 27 iunie 2012 publicată în MONITORUL OFICIAL nr. 435 din 30 iunie 2012.
Alineatul (5)
Se interzice A.O.P.C. să ofere public titluri de participare, dacă nu respectă prevederile alin. (2).
ART
Articolul 115
Alineatul (1)
A.O.P.C. care atrag în mod privat resurse financiare și care sunt administrate de o S.A.I. se supun prevederilor art. 114 alin. (2).
Alineatul (2)
A.O.P.C. care fac apel privat la resurse financiare și care nu sunt administrate de o S.A.I. vor stabili prin documentele constitutive reguli privind politica de investiții, conduită în afaceri și transparență.
Alineatul (3)
Documentele emise de A.O.P.C, prevăzute la alin. (2), trebuie să conțină în mod expres un avertisment cu privire la faptul că acestor organisme nu le sunt aplicabile dispozițiile prezentului titlu.
Alineatul (4)
A.O.P.C. menționate la alin. (2), care sunt tranzacționate pe o piață reglementată, sunt supuse prevederilor titlului VI.
ART
Articolul 116
Alineatul (1)
C.N.V.M. va emite reglementări specifice fiecărui tip de A.O.P.C., cu privire la:
litera a)
conținutul minim al documentelor de constituire;
litera b)
investițiile permise și limitările aplicabile acestora;
litera c)
valoarea de emisiune sau valoarea nominală a unui titlu de participare, după caz, sau/și valoarea investiției individuale a unui investitor;
litera d)
regulile de tranzacționare a titlurilor de participare;
litera e)
cerințe privind calificarea, experiența profesională și integritatea membrilor organelor de conducere ale unui A.O.P.C. autoadministrat.
Alineatul (2)
C.N.V.M. va emite reglementări comune fondurilor închise de investiții și societăților de investiții de tip închis, cu privire la:
litera a)
obligațiile de transparență, informare și raportare;
litera b)
regulile de conduită;
litera c)
regulile de distribuire pe teritoriul României a titlurilor de participare emise de organismele de plasament colectiv nearmonizate din state membre și nemembre;
litera d)
modalitatea de calcul al valorii activului net.
SECTIUNE
Secţiunea a 2-a Fondurile închise de investiții
ART
Articolul 117
Alineatul (1)
Fondurile închise de investiții înregistrate la C.N.V.M. sunt administrate de o S.A.I.
Alineatul (2)
Abrogat.
Paragraf
Alin. (2) al art. 117 a fost abrogat de pct. 22 al art. 203 din ORDONANȚA DE URGENȚĂ nr. 32 din 27 iunie 2012 publicată în MONITORUL OFICIAL nr. 435 din 30 iunie 2012.
SECTIUNE
Secţiunea a 3-a Societățile de investiții de tip închis
ART
Articolul 118
Paragraf
O societate de investiții de tip închis înregistrată la C.N.V.M. este administrată de o S.A.I. sau de un consiliu de administrație.
ART
Articolul 119
Alineatul (1)
Abrogat.
Paragraf
Alin. (1) al art. 119 a fost abrogat de pct. 23 al art. 203 din ORDONANȚA DE URGENȚĂ nr. 32 din 27 iunie 2012 publicată în MONITORUL OFICIAL nr. 435 din 30 iunie 2012.
Alineatul (2)
Societățile de investiții de tip închis își pot răscumpăra propriile acțiuni, în condițiile prevăzute de Legea nr. 31/1990 și cu respectarea reglementărilor C.N.V.M.
SECTIUNE
Secţiunea a 4-a Societățile de investiții financiare
ART
Articolul 120
Alineatul (1)
Prevederile prezentului capitol, referitoare la societățile de investiții de tip închis înregistrate la C.N.V.M., se aplică corespunzător și societăților de investiții financiare, constituite în conformitate cu prevederile Legii nr. 133/1996 pentru transformarea Fondurilor Proprietății Private în societăți de investiții financiare, denumite în continuare S.I.F.
Alineatul (2)
C.N.V.M. va emite reglementări cu privire la conținutul minim al actului constitutiv al unei S.I.F., care vor include cel puțin următoarele:
litera a)
reguli privind emisiunea, deținerea și vânzarea acțiunilor;
litera b)
modalitatea de calcul a activului net;
litera c)
reguli prudențiale privind politica de investiții;
litera d)
condiții de înlocuire a depozitarului și reguli de asigurare a protecției acționarilor în astfel de situații;
litera e)
reguli privind remunerarea administratorilor și dimensionarea cheltuielilor de administrare, în situația S.I.F.-urilor care nu se autoadministrează;
litera f)
identitatea, cerințele privind calificarea, experiența profesională și integritatea membrilor organelor de conducere.
Alineatul (3)
Acțiunile unei S.I.F. sunt tranzacționate pe o piață reglementată.
Alineatul (4)
Prin derogare de la prevederile art. 114 alin. (1) lit. b), referitoare la emiterea unui număr limitat de acțiuni, majorarea capitalului social al unei S.I.F. se va realiza numai prin ofertă publică de acțiuni, pe baza unui prospect aprobat de C.N.V.M., în conformitate cu prevederile titlului V al prezentei legi și ale Legii nr. 31/1990.
CAPITOL
Capitolul VII Protecția deținătorilor de titluri de participare
ART
Articolul 121
Paragraf
Abrogat.
Paragraf
Art. 121 a fost abrogat de pct. 24 al art. 203 din ORDONANȚA DE URGENȚĂ nr. 32 din 27 iunie 2012 publicată în MONITORUL OFICIAL nr. 435 din 30 iunie 2012.
ART
Articolul 122
Alineatul (1)
Prevederile art. 21 se aplică în mod corespunzător A.O.P.C., S.A.I. și societăților de investiții autoadministrate.
Alineatul (2)
C.N.V.M. este în drept să suspende un administrator, în situația în care se constată că influența exercitată de către acesta poate prejudicia administrarea A.O.P.C., S.A.I. sau a societății de investiții, autorizate de C.N.V.M.
ART
Articolul 123
Paragraf
C.N.V.M. va elabora reglementări privind fuziunea și divizarea unui S.A.I., O.P.C.V.M. și A.O.P.C.
TITLU
Titlul IV PIEȚELE REGLEMENTATE DE INSTRUMENTE FINANCIARE ȘI DEPOZITARUL CENTRAL
CAPITOL
Capitolul I Abrogat.
SECTIUNE
Secţiunea 1 Abrogată.
ART
Articolul 124
Paragraf
Abrogat.
ART
Articolul 125
Paragraf
Abrogat.
SECTIUNE
Secţiunea a 2-a Abrogată.
ART
Articolul 126
Paragraf
Abrogat.
ART
Articolul 127
Paragraf
Abrogat.
ART
Articolul 128
Paragraf
Abrogat.
ART
Articolul 129
Paragraf
Abrogat.
ART
Articolul 130
Paragraf
Abrogat.
ART
Articolul 131
Paragraf
Abrogat.
ART
Articolul 132
Paragraf
Abrogat.
ART
Articolul 133
Paragraf
Abrogat.
SECTIUNE
Secţiunea a 3-a Abrogată.
ART
Articolul 134
Paragraf
Abrogat.
SECTIUNE
Secţiunea a 4-a Abrogată.
ART
Articolul 135
Paragraf
Abrogat.
ART
Articolul 136
Paragraf
Abrogat.
ART
Articolul 137
Paragraf
Abrogat.
ART
Articolul 138
Paragraf
Abrogat.
CAPITOL
Capitolul II Abrogat.
ART
Articolul 139
Paragraf
Abrogat.
ART
Articolul 140
Paragraf
Abrogat.
ART
Articolul 141
Paragraf
Abrogat.
ART
Articolul 142
Paragraf
Abrogat.
CAPITOL
Capitolul III Compensarea și decontarea tranzacțiilor cu instrumente financiare altele decât cele derivate
ART
Articolul 143
Alineatul (1)
Condițiile generale privind operațiunile de compensare și decontare, precum și cele de decontare brută pentru tranzacțiile cu instrumente financiare, altele decât cele derivate, care pot avea loc în cadrul sistemului de compensare-decontare, sunt stabilite de către C.N.V.M. împreună cu Banca Națională a României și cu alte autorități competente, după caz.
Alineatul (2)
Prevederile din prezentul capitol nu se aplică sistemelor de compensare și decontare a operațiunilor cu instrumente ale pieței monetare și nici celor cu titluri de stat efectuate în afara pieței reglementate definite de prezenta lege, precum și celor derulate în sistemele de tranzacționare autorizate de Banca Națională a României și organizate de instituțiile de credit.
ART
Articolul 144
Alineatul (1)
Autorizarea și supravegherea sistemului la care se face referire la art. 143 și a societății ce administrează acest sistem se va face de către C.N.V.M. împreună cu Banca Națională a României și cu alte autorități competente, după caz.
Alineatul (2)
În acest scop, C.N.V.M. va putea solicita administratorilor sistemului de compensare-decontare, angajaților societății ce administrează sistemul de compensare-decontare și participanților la sistemul de compensare-decontare să furnizeze informațiile necesare referitoare la compensarea și decontarea tranzacțiilor.
Alineatul (3)
C.N.V.M. poate efectua inspecții la sediul societății care administrează sistemul de compensare și decontare a tranzacțiilor.
ART
Articolul 145
Alineatul (1)
Transferul dreptului de proprietate privind instrumentele financiare, altele decât cele derivate, are loc, la data decontării, în cadrul sistemului de compensare-decontare, pe baza principiului livrare contra plată.
Alineatul (2)
Valorile mobiliare cumpărate pot fi înstrăinate începând cu momentul cumpărării lor, conform regulilor pieței pe care se tranzacționează respectivele valori mobiliare și regulilor depozitarului central.
Paragraf
Art. 145 a fost modificat de pct. 26 al art. 203 din ORDONANȚA DE URGENȚĂ nr. 32 din 27 iunie 2012 publicată în MONITORUL OFICIAL nr. 435 din 30 iunie 2012.
CAPITOL
Capitolul IV Depozitarul central
SECTIUNE
Secţiunea 1 Dispoziții generale
ART
Articolul 146
Alineatul (1)
Depozitarul central este acea persoană juridică, constituită sub forma societății pe acțiuni, emitentă de acțiuni nominative, în conformitate cu prevederile Legii nr. 31/1990, republicată, cu modificările și completările ulterioare, autorizată și supravegheată de A.S.F., care efectuează operațiunile de depozitare a instrumentelor financiare, altele decât cele derivate, precum și orice operațiuni în legătură cu acestea.
Paragraf
Alin. (1) al art. 146 a fost modificat de pct. 10 al art. I din LEGEA nr. 10 din 8 ianuarie 2015, publicată în MONITORUL OFICIAL nr. 22 din 12 ianuarie 2015, care introduce pct. 26^1 al art. 203 din ORDONANȚA DE URGENȚĂ nr. 32 din 27 iunie 2012 publicată în MONITORUL OFICIAL nr. 435 din 30 iunie 2012.
Alineatul (2)
Depozitarul central va efectua operațiuni de compensare-decontare a tranzacțiilor cu instrumente financiare, altele decât cele derivate, în conformitate cu prevederile art. 143.
Paragraf
Alin. (2) al art. 146 a fost modificat de pct. 10 al art. I din LEGEA nr. 10 din 8 ianuarie 2015, publicată în MONITORUL OFICIAL nr. 22 din 12 ianuarie 2015, care introduce pct. 26^1 al art. 203 din ORDONANȚA DE URGENȚĂ nr. 32 din 27 iunie 2012 publicată în MONITORUL OFICIAL nr. 435 din 30 iunie 2012.
Alineatul (3)
Prevederile prezentului titlu nu se aplică depozitarului titlurilor de stat.
Alineatul (4)
Emitenții pentru care se efectuează operațiuni de depozitare încheie contracte cu depozitarul central, care efectuează și operațiuni de registru pentru aceștia, furnizând informații, în conformitate cu prevederile prezentului articol sau la solicitarea acestora. Depozitarul central este competent să furnizeze informații autorităților competente cu privire la acționarii emitenților, cu respectarea prevederilor Legii nr. 677/2001 pentru protecția persoanelor cu privire la prelucrarea datelor cu caracter personal și libera circulație a acestor date, cu modificările și completările ulterioare.
Paragraf
Alin. (4) al art. 146 a fost modificat de pct. 5 al art. I din ORDONANȚA DE URGENȚĂ nr. 90 din 23 decembrie 2014, publicată în MONITORUL OFICIAL nr. 964 din 30 decembrie 2014.
Alineatul (4^1)
Acționarii sau, după caz, intermediarii au obligația de a transmite depozitarului central copia cărții de identitate pentru persoane fizice, copia certificatului de înregistrare sau un document din care să rezulte constituirea entității sau un document similar conform dreptului național al acționarului.
Paragraf
Alin. (4^1) al art. 146 a fost introdus de pct. 6 al art. I din ORDONANȚA DE URGENȚĂ nr. 90 din 23 decembrie 2014, publicată în MONITORUL OFICIAL nr. 964 din 30 decembrie 2014.
Alineatul (5)
Depozitarul central va furniza emitenților informațiile necesare pentru exercitarea drepturilor aferente instrumentelor financiare depozitate, putând presta servicii pentru îndeplinirea obligațiilor emitentului față de deținătorii de instrumente financiare.
Paragraf
Alin. (5) al art. 146 a fost modificat de pct. 10 al art. I din LEGEA nr. 10 din 8 ianuarie 2015, publicată în MONITORUL OFICIAL nr. 22 din 12 ianuarie 2015, care introduce pct. 26^1 al art. 203 din ORDONANȚA DE URGENȚĂ nr. 32 din 27 iunie 2012 publicată în MONITORUL OFICIAL nr. 435 din 30 iunie 2012.
Alineatul (6)
În vederea determinării structurii acționariatului unui emitent, la o anumită dată de referință, intermediarii vor raporta depozitarului central titularii subconturilor individualizate deținute de aceștia.
Alineatul (7)
Raportarea prevăzută la alin. (6) se va efectua astfel:
litera a)
pentru un anumit instrument financiar, în termen de 3 zile lucrătoare de la data solicitării depozitarului central;
litera b)
pentru toate instrumentele financiare, în termen de 3 zile lucrătoare de la datele de 30 iunie și 31 decembrie.----------Alin. (7) al art. 146 a fost modificat de pct. 10 alart. I din LEGEA nr. 10 din 8 ianuarie 2015, publicată în MONITORUL OFICIAL nr. 22 din 12 ianuarie 2015, care introduce pct. 26^1 alart. 203 din ORDONANȚA DE URGENȚĂ nr. 32 din 27 iunie 2012publicată în MONITORUL OFICIAL nr. 435 din 30 iunie 2012.
Paragraf
Alin. (7) al art. 146 a fost modificat de pct. 10 al art. I din LEGEA nr. 10 din 8 ianuarie 2015, publicată în MONITORUL OFICIAL nr. 22 din 12 ianuarie 2015, care introduce pct. 26^1 al art. 203 din ORDONANȚA DE URGENȚĂ nr. 32 din 27 iunie 2012 publicată în MONITORUL OFICIAL nr. 435 din 30 iunie 2012.
ART
Articolul 147
Paragraf
Toate clasele de instrumente financiare, altele decât cele derivate, tranzacționate pe o piață reglementată sau în cadrul unui sistem alternativ de tranzacționare vor fi depozitate, în mod obligatoriu, la depozitarul central autorizat, în vederea efectuării în mod centralizat a operațiunilor cu instrumente financiare și asigurării unei evidențe unitare a acestor operațiuni.
Paragraf
Art. 147 a fost modificat de pct. 10 al art. I din LEGEA nr. 10 din 8 ianuarie 2015, publicată în MONITORUL OFICIAL nr. 22 din 12 ianuarie 2015, care introduce pct. 26^2 al art. 203 din ORDONANȚA DE URGENȚĂ nr. 32 din 27 iunie 2012 publicată în MONITORUL OFICIAL nr. 435 din 30 iunie 2012.
SECTIUNE
Secţiunea a 2-a Înființarea și funcționarea depozitarului central
ART
Articolul 148
Alineatul (1)
Condițiile, documentația ce trebuie să însoțească cererea de autorizare, precum și procedura de autorizare a depozitarului central vor fi stabilite prin reglementări emise de către C.N.V.M. și se vor referi cel puțin la:
litera a)
capitalul social minim al societății pe acțiuni;
litera b)
obiectul principal de activitate și activitățile conexe ce pot fi prestate;
litera c)
structura acționariatului;
litera d)
condițiile de integritate, calificare și experiență profesională ce trebuie îndeplinite de administratori și de personalul cu funcții de conducere din cadrul societății;
litera e)
dotarea tehnică și resursele;
litera f)
calitatea acționarilor;
litera g)
auditorii financiari ai societății.
Alineatul (2)
Condițiile care stau la baza acordării autorizației trebuie respectate pe toată durata de funcționare a societății. Orice modificare a acestora trebuie supusă, în prealabil, autorizării C.N.V.M.
Alineatul (3)
Până la data aderării României la Uniunea Europeană, depozitarul central nu va distribui dividende, profitul obținut fiind utilizat, în principal, pentru dezvoltarea propriilor sisteme de operare.
ART
Articolul 149
Alineatul (1)
Reglementările privind organizarea și funcționarea depozitarului central vor fi supuse aprobării C.N.V.M., înaintea intrării în vigoare a acestora.
Alineatul (1^1)
Condițiile de calificare, experiență profesională și reputație care trebuie îndeplinite, respectiv cazurile de incompatibilitate și conflict de interese care trebuie evitate de către membrii consiliului de administrație, directorii sau, după caz, membrii consiliului de supraveghere și membrii directoratului sunt stabilite prin reglementări A.S.F.
Paragraf
Alin. (1^1) al art. 149 a fost introdus de pct. 10 al art. I din LEGEA nr. 10 din 8 ianuarie 2015, publicată în MONITORUL OFICIAL nr. 22 din 12 ianuarie 2015, care introduce pct. 26^3 al art. 203 din ORDONANȚA DE URGENȚĂ nr. 32 din 27 iunie 2012 publicată în MONITORUL OFICIAL nr. 435 din 30 iunie 2012.
Alineatul (2)
Nivelul comisioanelor și al tarifelor percepute de depozitarul central va fi aprobat de adunarea generală a acționarilor acestuia și notificat C.N.V.M.
Alineatul (3)
Membrii consiliului de administrație al depozitarului central sunt validați individual de C.N.V.M., înainte de începerea exercitării mandatului de către fiecare dintre aceștia.
ART
Articolul 150
Alineatul (1)
Acționarii depozitarului central nu pot deține mai mult de 5% din drepturile de vot, excepție făcând operatorii de piață, care pot deține până la 75% din drepturile de vot, cu aprobarea C.N.V.M.
Alineatul (2)
Orice achiziție de acțiuni ale depozitarului central, care va duce la o deținere de 5% din totalul drepturilor de vot, va fi supusă în prealabil aprobării C.N.V.M.
Alineatul (3)
Orice înstrăinare de acțiuni va fi notificată C.N.V.M., în termenul prevăzut de reglementările emise de către aceasta.
Alineatul (4)
În cazul în care nu se respectă cerințele cu privire la integritatea acționarilor sau se omite obținerea aprobării C.N.V.M., drepturile de vot aferente acțiunilor deținute cu nerespectarea cerințelor menționate sunt suspendate de drept, aplicându-se procedura stabilită la art. 283.
ART
Articolul 151
Alineatul (1)
Conturile de instrumente financiare deschise la depozitarul central de intermediari vor fi evidențiate astfel încât să se asigure separarea instrumentelor financiare deținute în nume propriu de cele deținute în contul clienților acestora.
Paragraf
Alin. (1) al art. 151 a fost modificat de pct. 10 al art. I din LEGEA nr. 10 din 8 ianuarie 2015, publicată în MONITORUL OFICIAL nr. 22 din 12 ianuarie 2015, care introduce pct. 26^4 al art. 203 din ORDONANȚA DE URGENȚĂ nr. 32 din 27 iunie 2012 publicată în MONITORUL OFICIAL nr. 435 din 30 iunie 2012.
Alineatul (2)
Participanții la sistemul de compensare-decontare au obligația de a ține subconturi individualizate de instrumente financiare deținute în contul clienților lor și de a înregistra zilnic în registrul propriu deținerile, pe fiecare client, pentru fiecare clasă de instrumente financiare.
Paragraf
Alin. (2) al art. 151 a fost modificat de pct. 10 al art. I din LEGEA nr. 10 din 8 ianuarie 2015, publicată în MONITORUL OFICIAL nr. 22 din 12 ianuarie 2015, care introduce pct. 26^4 al art. 203 din ORDONANȚA DE URGENȚĂ nr. 32 din 27 iunie 2012 publicată în MONITORUL OFICIAL nr. 435 din 30 iunie 2012.
Alineatul (3)
Depozitarul central va fi direct răspunzător pentru asigurarea zilnică a concordanței dintre cantitatea de instrumente financiare înregistrată în conturile de instrumente financiare și cantitatea de instrumente financiare emise.
Paragraf
Alin. (3) al art. 151 a fost modificat de pct. 10 al art. I din LEGEA nr. 10 din 8 ianuarie 2015, publicată în MONITORUL OFICIAL nr. 22 din 12 ianuarie 2015, care introduce pct. 26^4 al art. 203 din ORDONANȚA DE URGENȚĂ nr. 32 din 27 iunie 2012 publicată în MONITORUL OFICIAL nr. 435 din 30 iunie 2012.
Alineatul (4)
Abrogat.
Alineatul (5)
Abrogat.
Alineatul (6)
Abrogat.
ART
Articolul 152
Paragraf
C.N.V.M. va emite reglementări privind operațiunile desfășurate de depozitarul central și entitățile pentru care efectuează aceste operațiuni.
SECTIUNE
Secţiunea a 3-a Supravegherea depozitarului central
ART
Articolul 153
Alineatul (1)
C.N.V.M. supraveghează activitatea depozitarului central pentru a asigura transparența operațiunilor, buna desfășurare a activității și protecția investitorilor.
Alineatul (2)
C.N.V.M. poate solicita modificarea reglementărilor emise de depozitarul central.
ART
Articolul 154
Paragraf
C.N.V.M. poate solicita depozitarului central să transmită periodic date, informații și documente, poate organiza inspecții la sediul depozitarului central și poate cere să i se pună la dispoziție toate documentele necesare, cu precizarea procedurilor și termenelor de transmitere a acestora.
ART
Articolul 155
Alineatul (1)
Instrumentele financiare păstrate în conturile deschise la depozitarul central nu vor putea fi considerate ca aparținând patrimoniului acestuia și nu vor putea face obiectul niciunei pretenții din partea creditorilor depozitarului.
Paragraf
Alin. (1) al art. 155 a fost modificat de pct. 12 al art. I din LEGEA nr. 10 din 8 ianuarie 2015, publicată în MONITORUL OFICIAL nr. 22 din 12 ianuarie 2015, care introduce pct. 27^1 al art. 203 din ORDONANȚA DE URGENȚĂ nr. 32 din 27 iunie 2012 publicată în MONITORUL OFICIAL nr. 435 din 30 iunie 2012.
Alineatul (2)
Prevederile alin. (1) se aplică inclusiv în cazul falimentului sau lichidării administrative a depozitarului central.
ART
Articolul 156
Paragraf
În cadrul declanșării procedurii de faliment împotriva depozitarului central, judecătorul-sindic va numi lichidatorul, cu acordul C.N.V.M.
CAPITOL
Capitolul V Abrogat.
SECTIUNE
Secţiunea 1 Abrogată.
ART
Articolul 157
Paragraf
Abrogat.
ART
Articolul 158
Paragraf
Abrogat.
SECTIUNE
Secţiunea a 2-a Abrogată.
ART
Articolul 159
Paragraf
Abrogat.
ART
Articolul 160
Paragraf
Abrogat.
ART
Articolul 161
Paragraf
Abrogat.
SECTIUNE
Secţiunea a 3-a Abrogată.
ART
Articolul 162
Paragraf
Abrogat.
ART
Articolul 163
Paragraf
Abrogat.
SECTIUNE
Secţiunea a 4-a Abrogată.
ART
Articolul 164
Paragraf
Abrogat.
ART
Articolul 165
Paragraf
Abrogat.
ART
Articolul 166
Paragraf
Abrogat.
ART
Articolul 167
Paragraf
Abrogat.
CAPITOL
Capitolul VI Abrogat.
SECTIUNE
Secţiunea 1 Abrogată.
ART
Articolul 168
Paragraf
Abrogat.
SECTIUNE
Secţiunea a 2-a Abrogată.
ART
Articolul 169
Paragraf
Abrogat.
SECTIUNE
Secţiunea a 3-a Abrogată.
ART
Articolul 170
Paragraf
Abrogat.
ART
Articolul 171
Paragraf
Abrogat.
ART
Articolul 172
Paragraf
Abrogat.
ART
Articolul 173
Paragraf
Abrogat
ART
Articolul 174
Paragraf
Abrogat
ART
Articolul 175
Paragraf
Abrogat
ART
Articolul 176
Paragraf
Abrogat
ART
Articolul 177
Paragraf
Abrogat
ART
Articolul 178
Paragraf
Abrogat
ART
Articolul 179
Paragraf
Abrogat
ART
Articolul 180
Paragraf
Abrogat
ART
Articolul 181
Paragraf
Abrogat
ART
Articolul 182
Paragraf
Abrogat
ART
Articolul 183
Paragraf
Abrogat
ART
Articolul 184
Paragraf
Abrogat
ART
Articolul 185
Paragraf
Abrogat
ART
Articolul 186
Paragraf
Abrogat
ART
Articolul 187
Paragraf
Abrogat
ART
Articolul 188
Paragraf
Abrogat
ART
Articolul 189
Paragraf
Abrogat
ART
Articolul 190
Paragraf
Abrogat.
Paragraf
Art. 190 a fost abrogat de pct. 20 al art. I din ORDONANȚA DE URGENȚĂ nr. 90 din 23 decembrie 2014, publicată în MONITORUL OFICIAL nr. 964 din 30 decembrie 2014.
ART
Articolul 191
Paragraf
Abrogat
ART
Articolul 192
Paragraf
Abrogat
ART
Articolul 193
Paragraf
Abrogat
ART
Articolul 194
Paragraf
Abrogat
ART
Articolul 195
Paragraf
Abrogat
ART
Articolul 196
Paragraf
Abrogat
ART
Articolul 197
Paragraf
Abrogat
ART
Articolul 198
Paragraf
Abrogat
ART
Articolul 199
Paragraf
Abrogat
ART
Articolul 200
Paragraf
Abrogat
ART
Articolul 201
Paragraf
Abrogat
ART
Articolul 202
Paragraf
Abrogat
ART
Articolul 203
Paragraf
Abrogat
ART
Articolul 204
Paragraf
Abrogat
ART
Articolul 205
Paragraf
Abrogat
ART
Articolul 205^1
Paragraf
Abrogat
ART
Articolul 206
Paragraf
Abrogat
ART
Articolul 207
Paragraf
Abrogat
ART
Articolul 208
Paragraf
Abrogat
ART
Articolul 209
Paragraf
Abrogat
ART
Articolul 210
Paragraf
Abrogat
ART
Articolul 211
Paragraf
Abrogat
ART
Articolul 211^1
Paragraf
Abrogat
ART
Articolul 212
Paragraf
Abrogat
ART
Articolul 213
Paragraf
Abrogat
ART
Articolul 214
Paragraf
Abrogat
ART
Articolul 215
Paragraf
Abrogat
ART
Articolul 216
Paragraf
Abrogat
ART
Articolul 217
Paragraf
Abrogat
ART
Articolul 218
Paragraf
Abrogat
ART
Articolul 219
Paragraf
Abrogat
ART
Articolul 220
Paragraf
Abrogat
ART
Articolul 221
Paragraf
Abrogat
ART
Articolul 222
Paragraf
Abrogat
ART
Articolul 223
Paragraf
Abrogat
ART
Articolul 224
Paragraf
Abrogat
ART
Articolul 225
Paragraf
Abrogat
ART
Articolul 226
Paragraf
Abrogat
ART
Articolul 227
Paragraf
Abrogat
ART
Articolul 228
Paragraf
Abrogat
ART
Articolul 229
Paragraf
Abrogat
ART
Articolul 230
Paragraf
Abrogat
ART
Articolul 231
Paragraf
Abrogat
ART
Articolul 232
Paragraf
Abrogat
ART
Articolul 233
Paragraf
Abrogat
ART
Articolul 234
Paragraf
Abrogat
ART
Articolul 235
Paragraf
Abrogat
ART
Articolul 236
Paragraf
Abrogat
ART
Articolul 237
Paragraf
Abrogat
ART
Articolul 238
Paragraf
Abrogat
ART
Articolul 239
Paragraf
Abrogat
ART
Articolul 240
Paragraf
Abrogat
ART
Articolul 240^1
Paragraf
Abrogat
ART
Articolul 241
Paragraf
Abrogat
ART
Articolul 242
Paragraf
Abrogat
ART
Articolul 243
Paragraf
Abrogat
ART
Articolul 243^1
Paragraf
Abrogat
ART
Articolul 244
Paragraf
Abrogat
ART
Articolul 245
Paragraf
Abrogat
ART
Articolul 246
Paragraf
Abrogat
ART
Articolul 247
Paragraf
Abrogat
ART
Articolul 248
Paragraf
Abrogat
ART
Articolul 249
Paragraf
Abrogat
ART
Articolul 250
Paragraf
Abrogat
ART
Articolul 251
Paragraf
Abrogat
ART
Articolul 252
Paragraf
Abrogat
ART
Articolul 253
Paragraf
Abrogat
ART
Articolul 254
Paragraf
Abrogat
ART
Articolul 255
Paragraf
Abrogat
ART
Articolul 256
Paragraf
Abrogat
ART
Articolul 257
Paragraf
Abrogat
TITLU
Titlul VIII AUDITUL FINANCIAR
ART
Articolul 258
Alineatul (1)
Situațiile financiar-contabile și cele privind operațiunile oricărei entități supuse autorizării, supravegherii și controlului C.N.V.M., conform prevederilor prezentei legi, vor fi elaborate în conformitate cu cerințele specifice stabilite de Ministerul Finanțelor Publice și cu reglementările C.N.V.M. și vor fi auditate de persoane fizice sau juridice, persoane active, membre ale Camerei Auditorilor Financiari din România.
Alineatul (2)
Modul de aplicare a prevederilor prezentului titlu se va stabili în baza unui protocol încheiat între C.N.V.M. și Camera Auditorilor Financiari din România.
ART
Articolul 259
Alineatul (1)
Auditorul financiar:
litera a)
întocmește un raport de audit financiar, în conformitate cu standardele de audit emise de Camera Auditorilor Financiari din România;
litera b)
întocmește, în termen de 30 de zile, pe baza informațiilor prezentate de administratori, rapoarte suplimentare, în conformitate cu standardele de audit financiar și cu cadrul de raportare definit prin standardele internaționale de contabilitate și prin reglementările C.N.V.M. referitoare la operațiunile reclamate de acționarii reprezentând cel puțin 5% din totalul drepturilor de vot. Administratorii sunt obligați să furnizeze auditorilor toate informațiile solicitate. Raportul suplimentar va fi făcut public pe website-ul C.N.V.M.
litera c)
furnizează servicii suplimentare, în condițiile respectării principiului independenței.
Alineatul (2)
Dacă administratorii și auditorii prevăzuți la alin. (1) lit. b) nu dau curs solicitării în termenul prevăzut sau dacă raportul publicat nu cuprinde informațiile din cadrul de raportare, acționarii se vor putea adresa instanței din raza teritorială unde își are sediul societatea, în vederea numirii unui alt auditor financiar sau expert pentru reluarea procedurii de întocmire și prezentare a unui raport suplimentar, urmând ca raportul să fie înaintat instanței și comunicat părților, iar opinia auditorului financiar sau a expertului să fie publicată în Buletinul C.N.V.M.
ART
Articolul 260
Alineatul (1)
Auditorii financiari sunt obligați să raporteze, fără să vină în contradicție cu prevederile din Codul privind conduita etică și profesională și Standardele de Audit Financiar, în termen de 10 zile, orice fapt sau act în legătură cu activitatea entităților reglementate de care au luat cunoștință în exercitarea atribuțiilor lor specifice și care:
litera a)
constituie o încălcare semnificativă a actelor normative ce reglementează condițiile de autorizare și funcționare a entității reglementate auditate;
litera b)
este de natură să afecteze continuitatea activității entității reglementate auditate;
litera c)
poate conduce la o opinie de audit cu rezerve, imposibilitatea exprimării unei opinii sau a unei opinii contrare.
Alineatul (2)
Auditorii financiari sunt obligați să raporteze, de îndată, C.N.V.M. orice fapt sau act, din cele prevăzute la alin. (1), de care au luat la cunoștință pe parcursul efectuării auditului, în legătură cu o entitate controlată de entitatea auditată, astfel cum se definește la art. 2 pct. 16 lit. b).
Alineatul (3)
Auditorii financiari, la solicitarea scrisă a C.N.V.M., au obligația:
litera a)
să înainteze C.N.V.M. orice raport sau document ce a fost adus la cunoștința entității auditate;
litera b)
să înainteze C.N.V.M. o declarație care să indice motivele de încetare a contractului de audit, indiferent de natura acestora;
litera e)
să înainteze C.N.V.M. orice raport sau document cuprinzând observațiile care au fost aduse la cunoștința conducerii entității auditate.
Alineatul (4)
Îndeplinirea cu bună-credință de către auditorul financiar a obligației de a informa C.N.V.M., în conformitate cu alin. (1) și (2), nu constituie o încălcare a obligației de păstrare a secretului profesional care revine acestuia potrivit legii/codului etic sau clauzelor contractuale, neputând atrage răspunderea auditorului financiar în cauză.
ART
Articolul 261
Paragraf
C.N.V.M. are obligația să asigure confidențialitatea informațiilor primite, în conformitate cu prevederile art. 260, cu excepția celor care sunt de natură penală.
ART
Articolul 262
Paragraf
Abrogat
ART
Articolul 263
Alineatul (1)
Pentru deficiențele semnificative constatate în activitatea profesională desfășurată de un auditor financiar, în legătură cu entități supuse autorizării, controlului și supravegherii C.N.V.M., aceasta va sesiza Camera Auditorilor Financiari din România (CAFR) și va solicita adoptarea măsurilor corespunzătoare, potrivit reglementărilor în vigoare.
TITLU
Titlul IX Abrogat.
CAPITOL
Capitolul I Abrogat.
ART
Articolul 264
Paragraf
Abrogat.
CAPITOL
Capitolul II Abrogat.
ART
Articolul 265
Paragraf
Abrogat.
ART
Articolul 266
Paragraf
Abrogat.
ART
Articolul 267
Paragraf
Abrogat.
ART
Articolul 268
Paragraf
Abrogat.
ART
Articolul 269
Paragraf
Abrogat.
CAPITOL
Capitolul III Abrogat.
ART
Articolul 270
Paragraf
Abrogat.
TITLU
Titlul X RĂSPUNDERI ȘI SANCȚIUNI
ART
Articolul 271
Paragraf
Încălcarea dispozițiilor prezentei legi și a reglementărilor adoptate în aplicarea acesteia atrage răspunderea în condițiile legii.
Paragraf
Art. 271 a fost modificat de pct. 59 al art. 203 din ORDONANȚA DE URGENȚĂ nr. 32 din 27 iunie 2012 publicată în MONITORUL OFICIAL nr. 435 din 30 iunie 2012.
ART
Articolul 272
Alineatul (1)
Constituie contravenții următoarele fapte săvârșite de către:
litera a)
Abrogată.
litera b)
Abrogată.
litera c)
Abrogată.
litera d)
Abrogată.
litera e)
Abrogată.
litera f)
Abrogată.
litera h)
Abrogată.
litera i)
S.A.I., A.O.P.C. autoadministrată ori depozitar și/sau de către membrii consiliului de administrație sau ai consiliului de supraveghere, directorii ori membrii directoratului și reprezentanții compartimentului de control intern ai unei S.A.I. sau A.O.P.C. autoadministrate, precum și de către persoanele fizice care exercită de jure sau de facto funcții de conducere ori exercită cu titlu profesional activități reglementate de prezenta lege, după caz, în legătură cu:
punctul 1.
încălcarea condițiilor de constituire, înregistrare la A.S.F. și funcționare a A.O.P.C. prevăzute la art. 115 alin. (1) și (4), art. 117 alin. (1), art. 118, art. 119 alin. (2), art. 120 alin. (1), (3) și (4) și art. 286 alin. (1)-(3);
punctul 2.
nerespectarea prevederilor reglementărilor interne ale societății de investiții de tip închis autoadministrate, regulilor fondului/actului constitutiv al societății de investiții de tip închis și/sau ale prospectelor de emisiune ale A.O.P.C.;
punctul 3.
nerespectarea reglementărilor și măsurilor emise de A.S.F. cu privire la activitatea societăților de administrare a investițiilor, a organismelor de plasament autorizate/avizate de A.S.F. și a depozitarilor acestora;
litera j)
depozitarii centrali, intermediari și/sau de către membrii consiliului de administrație ori ai consiliului de supraveghere, directorii ori membrii directoratului, precum și de către
Paragraf
persoanele fizice care exercită de jure sau de facto funcții de conducere în cadrul entităților anterior menționate ori de către alte persoane responsabile, după caz, în legătură cu:
punctul 1.
nerespectarea condițiilor care au stat la baza autorizării și a condițiilor de funcționare la care se face referire la art. 148 alin. (1) și (2);
punctul 2.
refuzul de a furniza A.S.F. informațiile solicitate, conform prevederilor art. 144 alin. (2), referitoare la compensarea și decontarea tranzacțiilor;
punctul 3.
refuzul de a furniza emitenților informațiile necesare pentru exercitarea drepturilor aferente valorilor mobiliare depozitate conform prevederilor art. 146 alin. (4) și (5);
punctul 4.
refuzul de a raporta depozitarului central titularii subconturilor individualizate deținute de intermediari conform prevederilor art. 146 alin. (6);
punctul 5.
nerespectarea de către intermediari a obligațiilor de raportare în termenele prevăzute la art. 146 alin. (7);
punctul 6.
nerespectarea obligațiilor privind evidențierea valorilor mobiliare și a sarcinilor asupra acestora prevăzute la art. 151;
punctul 7.
refuzul de a duce la îndeplinire solicitările A.S.F. prevăzute la art. 153 alin. (2);
punctul 8.
nerespectarea de către persoanele responsabile a obligațiilor privind achiziția, deținerea și înstrăinarea acțiunilor depozitarului central conform prevederilor art. 150;
punctul 9.
neacordarea în mod nejustificat a accesului intermediarilor din state membre.
litera k)
persoanele responsabile din partea Fondului de compensare a investitorilor în legătură cu:
punctul 1.
nerespectarea obligațiilor de efectuare a plăților compensatorii conform art. 47 și de publicare a informațiilor prevăzute la art. 48;
punctul 2.
nerespectarea reglementărilor Fondului de compensare a investitorilor aprobate de A.S.F.;
punctul 3.
nerespectarea reglementărilor și măsurilor emise de A.S.F. cu privire la Fondul de compensare a investitorilor.
Alineatul (2)
Constituie contravenții următoarele fapte:
litera a)
nerespectarea măsurilor stabilite prin actele de autorizare, supraveghere, reglementare și control sau în urma acestora;
litera b)
nerespectarea prevederilor referitoare la modul de întocmire a situațiilor financiar-contabile și la auditarea acestora, prevăzute laart. 258 alin. (1);
litera e)
Abrogată.
litera f)
nerespectarea obligațiilor prevăzute laart. 286^1;
litera g)
împiedicarea fără drept a exercitării drepturilor conferite de către lege A.S.F., precum și refuzul nejustificat al oricărei persoane de a răspunde solicitărilor A.S.F. în exercitarea atribuțiilor care îi revin conform legii;
litera h)
nerespectarea reglementărilor și măsurilor emise de A.S.F. în domeniul prevenirii și combaterii spălării banilor și finanțării actelor de terorism prin intermediul pieței de capital;
litera i)
nepunerea în aplicare a sancțiunilor internaționale pe piața de capital;
litera j)
nerespectarea reglementărilor și măsurilor emise de A.S.F. cu privire la formarea, pregătirea și perfecționarea profesională, respectiv echivalarea automată a diplomelor, atestatelor și certificatelor emise de organismele internaționale;
litera k)
nerespectarea de către organul statutar competent a obligațiilor prevăzute laart. 283 alin. (1);
litera l)
Abrogată.
Paragraf
Art. 272 a fost modificat de pct. 15 al art. I din LEGEA nr. 10 din 8 ianuarie 2015, publicată în MONITORUL OFICIAL nr. 22 din 12 ianuarie 2015, care modifică pct. 60 al art. 203 din ORDONANȚA DE URGENȚĂ nr. 32 din 27 iunie 2012 publicată în MONITORUL OFICIAL nr. 435 din 30 iunie 2012.
ART
Articolul 272^1
Paragraf
Abrogat.
ART
Articolul 272^2
Paragraf
Abrogat.
ART
Articolul 273
Alineatul (1)
Săvârșirea contravențiilor prevăzute la art. 272 se sancționează după cum urmează:
litera a)
în cazul contravențiilor prevăzute laart. 272 alin. (1) lit. a)-f), lit. h), i), lit. j) pct. 1-9 și 11-17, lit. k) pct. 2 și 3 și la alin. (2) lit. e), h), i), k) și l):(la 01-04-2017,
Partea introductivă a lit. a) , Alineatul (1) , Articolul 273 , Titlul X a fost modificată dePunctul 5, Articolul 154, Titlul VII din LEGEA nr. 24 din 21 martie 2017, publicată în MONITORUL OFICIAL nr. 213 din 29 martie 2017)
punctul (i)
cu avertisment sau amendă de la 1.000 lei la 50.000 lei, pentru persoanele fizice;
punctul (ii)
cu avertisment sau amendă de la 0,1% până la 5% din cifra de afaceri netă realizată în anul financiar anterior sancționării, în funcție de gravitatea faptei săvârșite, pentru persoanele juridice;
Paragraf
Lit. a) a alin. (1) al art. 273 a fost modificată de pct. 16 al art. I din LEGEA nr. 10 din 8 ianuarie 2015, publicată în MONITORUL OFICIAL nr. 22 din 12 ianuarie 2015, care modifică pct. 61 al art. 203 din ORDONANȚA DE URGENȚĂ nr. 32 din 27 iunie 2012 publicată în MONITORUL OFICIAL nr. 435 din 30 iunie 2012.
litera b)
în cazul contravențiilor prevăzute laart. 272 alin. (1) lit. j)pct. 10, lit. k) pct. 1 și alin. (2) lit. a), b), f) și j):(la 01-04-2017,
Partea introductivă a lit. b) , Alineatul (1) , Articolul 273 , Titlul X a fost modificată dePunctul 5, Articolul 154, Titlul VII din LEGEA nr. 24 din 21 martie 2017, publicată în MONITORUL OFICIAL nr. 213 din 29 martie 2017)
punctul (i)
cu avertisment sau cu amendă de la 1.000 lei la 100.000 lei, pentru persoanele fizice;
Paragraf
Pct. (i) al lit. b) a alin. (1) al art. 273 a fost modificat de pct. 3 al art. I din LEGEA nr. 268 din 6 noiembrie 2015, publicată în MONITORUL OFICIAL nr. 857 din 18 noiembrie 2015, care introduce pct. 27^1 al art. I din ORDONANȚA DE URGENȚĂ nr. 90 din 23 decembrie 2014, publicată în MONITORUL OFICIAL nr. 964 din 30 decembrie 2014.
Paragraf
(ii) cu amendă de la 0,1% până la 10% din cifra de afaceri netă realizată în anul financiar anterior sancționării, în funcție de gravitatea faptei săvârșite, pentru persoanele juridice.
Paragraf
Lit. b) a alin. (1) al art. 273 a fost modificată de pct. 16 al art. I din LEGEA nr. 10 din 8 ianuarie 2015, publicată în MONITORUL OFICIAL nr. 22 din 12 ianuarie 2015, care modifică pct. 61 al art. 203 din ORDONANȚA DE URGENȚĂ nr. 32 din 27 iunie 2012 publicată în MONITORUL OFICIAL nr. 435 din 30 iunie 2012.
Alineatul (2)
În cazul în care cifra de afaceri realizată în anul financiar anterior sancționării nu este disponibilă la data sancționării, va fi luată în considerare cea aferentă anului financiar în care persoana juridică a înregistrat cifra de afaceri, an imediat anterior anului de referință. Prin an de referință se înțelege anul anterior sancționării.
Alineatul (3)
Prin excepție de la prevederile art. 8 din Ordonanța Guvernului nr. 2/2001, în cazul persoanei juridice care a înregistrat o cifră de afaceri mai mică de 15 milioane lei sau nu a înregistrat cifră de afaceri în anul anterior sancționării, precum și în cazul persoanei juridice a cărei cifră de afaceri nu este accesibilă A.S.F., aceasta va fi sancționată cu:
Paragraf
Partea introductivă a alin. (3) al art. 273 a fost modificată de pct. 16 al art. I din LEGEA nr. 10 din 8 ianuarie 2015, publicată în MONITORUL OFICIAL nr. 22 din 12 ianuarie 2015, care modifică pct. 61 al art. 203 din ORDONANȚA DE URGENȚĂ nr. 32 din 27 iunie 2012 publicată în MONITORUL OFICIAL nr. 435 din 30 iunie 2012.
litera a)
amendă de la 10.000 lei la 1.000.000 lei, în cazul contravențiilor prevăzute laalin. (1) lit. a);
litera b)
amendă de la 15.000 lei la 2.500.000 lei, în cazul contravențiilor prevăzute laalin. (1) lit. b).
Alineatul (4)
C.N.V.M. poate aplica și următoarele sancțiuni contravenționale complementare, aplicate, după caz:
punctul 1.
suspendarea autorizației;
punctul 2.
retragerea autorizației;
punctul 3.
interzicerea pentru o perioadă cuprinsă între 90 de zile și 5 ani a dreptului de a ocupa o funcție, de a desfășura o activitate sau de a presta un serviciu pentru care se impune autorizarea în condițiile prezentei legi.
Alineatul (5)
Abrogat.
Alineatul (6)
În cazul instituțiilor de credit care desfășoară activitatea de depozitare pentru organismele de plasament colectiv autorizate/avizate de A.S.F. cuantumul amenzilor prevăzute la alin. (1) lit. a) pct. (ii) va fi determinat prin aplicarea procentelor respective la cifra de afaceri netă realizată din activitatea de depozitare, cu luarea în considerare a prevederilor alin. (3).
Paragraf
Alin. (6) al art. 273 a fost introdus de pct. 17 al art. I din LEGEA nr. 10 din 8 ianuarie 2015, publicată în MONITORUL OFICIAL nr. 22 din 12 ianuarie 2015, care introduce pct. 61^1 al art. 203 din ORDONANȚA DE URGENȚĂ nr. 32 din 27 iunie 2012 publicată în MONITORUL OFICIAL nr. 435 din 30 iunie 2012.
Paragraf
Art. 273 a fost modificat de pct. 61 al art. 203 din ORDONANȚA DE URGENȚĂ nr. 32 din 27 iunie 2012 publicată în MONITORUL OFICIAL nr. 435 din 30 iunie 2012.
ART
Articolul 273^1
Paragraf
Desfășurarea fără autorizație a oricăror activități sau operațiuni pentru care prezenta lege cere autorizarea constituie infracțiune și se sancționează conform prevederilor art. 348 din Legea nr. 286/2009 privind Codul penal, cu modificările și completările ulterioare.
ART
Articolul 273^2
Paragraf
Abrogat
ART
Articolul 274
Alineatul (1)
Săvârșirea contravențiilor prevăzute la art. 272 și 273^2 se constată de către C.N.V.M.
Alineatul (2)
C.N.V.M. poate delega constatarea săvârșirii contravențiilor către agenți împuterniciți să exercite atribuții privind supravegherea, investigarea și controlul respectării dispozițiilor legale și ale reglementărilor aplicabile pieței de capital.
Alineatul (3)
La primirea actelor de verificare rezultate în urma activității de autorizare, supraveghere sau control, în situația în care se constată săvârșirea unei contravenții, C.N.V.M. dispune aplicarea sancțiunilor prevăzute de art. 273 sau 273^2. De asemenea, prin acte individuale, C.N.V.M. poate dispune extinderea investigațiilor, luarea de măsuri conservatorii și/sau audierea persoanelor vizate de actele de verificare.
Alineatul (4)
C.N.V.M. poate face publică orice măsură sau sancțiune impusă pentru nerespectarea prevederilor prezentei legi și ale reglementărilor adoptate în aplicarea acesteia.
Paragraf
Art. 274 a fost modificat de pct. 63 al art. 203 din ORDONANȚA DE URGENȚĂ nr. 32 din 27 iunie 2012 publicată în MONITORUL OFICIAL nr. 435 din 30 iunie 2012.
ART
Articolul 275
Alineatul (1)
La individualizarea sancțiunii se va ține seama de circumstanțele personale și reale ale săvârșirii faptei și de conduita făptuitorului.
Alineatul (2)
Abrogat.
Paragraf
Alin. (2) al art. 275 a fost abrogat de pct. 64 al art. 203 din ORDONANȚA DE URGENȚĂ nr. 32 din 27 iunie 2012 publicată în MONITORUL OFICIAL nr. 435 din 30 iunie 2012.
Alineatul (3)
În cazul constatării săvârșirii a două sau mai multe contravenții, se aplică sancțiunea cea mai mare, majorată cu până la 50%, după caz.
ART
Articolul 276
Paragraf
Abrogat.
Paragraf
Art. 276 a fost abrogat de pct. 65 al art. 203 din ORDONANȚA DE URGENȚĂ nr. 32 din 27 iunie 2012 publicată în MONITORUL OFICIAL nr. 435 din 30 iunie 2012.
ART
Articolul 277
Paragraf
Abrogat.
Paragraf
Art. 277 a fost abrogat de pct. 65 al art. 203 din ORDONANȚA DE URGENȚĂ nr. 32 din 27 iunie 2012 publicată în MONITORUL OFICIAL nr. 435 din 30 iunie 2012.
ART
Articolul 278
Alineatul (1)
În ceea ce privește procedura de stabilire și constatare a contravențiilor, precum și de aplicare a sancțiunilor, prevederile prezentei legi derogă de la dispozițiile Ordonanței Guvernului nr. 2/2001.
Alineatul (2)
Prin derogare de la prevederile art. 13 din Ordonanța Guvernului nr. 2/2001, termenul de prescripție a constatării, aplicării și executării sancțiunii contravenționale este de 3 ani de la data săvârșirii faptei.
Alineatul (3)
În cazul contravențiilor continue, termenul de prescripție de 3 ani curge de la data constatării faptei.
Paragraf
Art. 278 a fost modificat de pct. 19 al art. I din LEGEA nr. 10 din 8 ianuarie 2015, publicată în MONITORUL OFICIAL nr. 22 din 12 ianuarie 2015, care modifică pct. 66 al art. 203 din ORDONANȚA DE URGENȚĂ nr. 32 din 27 iunie 2012 publicată în MONITORUL OFICIAL nr. 435 din 30 iunie 2012.
ART
Articolul 279
Paragraf
Constituie infracțiune și se pedepsește cu închisoarea de la 6 luni la 5 ani și interzicerea unor drepturi:
litera a)
prezentarea cu intenție de către administratorul, directorul sau directorul executiv al societății către acționari de situații financiare inexacte ori de informații nereale privind condițiile economice ale societății;
litera c)
Abrogată.(la 06-07-2018,
Litera c) din Articolul 279 , Titlul X a fost abrogată deAlineatul (1), Articolul 286, Titlul XI din LEGEA nr. 126 din 11 iunie 2018, publicată în MONITORUL OFICIAL nr. 521 din 26 iunie 2018)
Paragraf
Art. 279 a fost modificat de pct. 3 al art. 152 din LEGEA nr. 187 din 24 octombrie 2012, publicată în MONITORUL OFICIAL nr. 757 din 12 noiembrie 2012.
ART
Articolul 279^1
Paragraf
Abrogat.
ART
Articolul 280
Paragraf
Abrogat.
Paragraf
Art. 280 a fost abrogat de pct. 68 al art. 203 din ORDONANȚA DE URGENȚĂ nr. 32 din 27 iunie 2012 publicată în MONITORUL OFICIAL nr. 435 din 30 iunie 2012.
TITLU
Titlul XI DISPOZIȚII TRANZITORII ȘI FINALE
ART
Articolul 281
Alineatul (1)
C.N.V.M. va stabili, prin regulament, perioada în care entitatea reglementată de către aceasta trebuie să se încadreze în prevederile prezentei legi, perioadă care nu va depăși 18 luni de la intrarea în vigoare a acesteia.
Alineatul (2)
Autorizațiile emise entităților reglementate înainte de intrarea în vigoare a prezentei legi își păstrează valabilitatea. Entitățile reglementate sunt obligate ca, până la termenul prevăzut la alin. (1), să depună modificări și/sau completări ale documentelor care au stat la baza acordării autorizațiilor, în scopul încadrării în prevederile prezentei legi și al înregistrării acestora în Registrul C.N.V.M.
ART
Articolul 282
Alineatul (1)
Cererile de autorizare nesoluționate și care nu sunt conforme cu prevederile legii trebuie retrase sau completate, în termen de 30 de zile de la intrarea în vigoare a prezentei legi.
Alineatul (2)
Nerespectarea prevederilor alin. (1) atrage respingerea cererii.
ART
Articolul 283
Alineatul (1)
În cazul dobândirii sau majorării unei participații la capitalul social al unei entități reglementate, efectuată cu încălcarea prevederilor legale și a reglementărilor emise în aplicarea prezentei legi, drepturile de vot aferente respectivei dețineri sunt suspendate de drept.
Paragraf
Acțiunile respective se iau în considerare la stabilirea cvorumului necesar adunării generale a acționarilor.
Alineatul (2)
C.N.V.M. va dispune acționarilor respectivi să-și vândă, în termen de 3 luni, acțiunile aferente participației în legătură cu care C.N.V.M. nu și-a exprimat acordul. După expirarea acestui termen, dacă acțiunile nu au fost vândute, C.N.V.M. dispune entității reglementate anularea acțiunilor respective, emiterea unor noi acțiuni purtând același număr și vânzarea acestora, urmând ca prețul încasat din vânzare să fie consemnat la dispoziția dobânditorului inițial, după reținerea cheltuielilor ocazionate de vânzare.
Alineatul (3)
Consiliul de administrație al entității reglementate este răspunzător de îndeplinirea măsurilor necesare pentru anularea acțiunilor, potrivit alin. (2), și vânzarea acțiunilor nou-emise.
Alineatul (4)
Dacă din lipsă de cumpărători vânzarea nu a avut loc sau s-a realizat numai o vânzare parțială a acțiunilor nou-emise, entitatea reglementată va proceda, de îndată, la reducerea capitalului social, cu diferența dintre capitalul social înregistrat și cel deținut de acționarii cu drept de vot.
ART
Articolul 284
Alineatul (1)
Înființarea depozitarului central va avea loc în termenul prevăzut la art. 281 alin. (1).
Alineatul (2)
Entitățile care prestează servicii de registru sunt obligate să pună la dispoziția depozitarului central registrele societăților tranzacționate pe piețele reglementate sau în cadrul sistemelor alternative de tranzacționare. Termenele și procedurile vor fi stabilite prin reglementări emise de C.N.V.M.
Alineatul (3)
Prin derogare de la prevederile art. 124, art. 143, art. 146 și art. 157, până la împlinirea termenului stipulat la alin. (1), Bursa de Valori București poate să desfășoare activități de compensare, decontare, depozitare și registru, precum și orice alte activități auxiliare referitoare la valorile mobiliare și instrumentele financiare, prin departamente specializate, independente de activitatea de tranzacționare.
ART
Articolul 285
Alineatul (1)
Prin derogare de la prevederile titlului II cap. I și 3 din Legea nr. 31/1990, începând cu data adunării generale a Asociației Bursei de Valori București, care hotărăște transformarea Bursei de Valori București în societate comercială pe acțiuni, patrimoniul Bursei de Valori București devine patrimoniul S.C. Bursa de Valori București - S.A.
Alineatul (2)
Până la data întrunirii Adunării generale a Asociației Bursei de Valori București, prevăzută la alin. (1), Bursa de Valori București va proceda la inventarierea și reevaluarea patrimoniului. Pe baza hotărârii adoptate de adunarea generală, o parte din activul patrimonial reevaluat al Bursei de Valori București se va transforma în capital social al Societății Comerciale «Bursa de Valori București» - S.A. Capitalul social stabilit va fi repartizat în cote egale, cu titlu gratuit și fără sarcini fiscale, membrilor Asociației Bursei de Valori București înregistrați la data adunării generale prevăzute la alin. (1) și se consideră subscris și vărsat integral de la data acestei adunări generale.
Paragraf
Alin. (2) al art. 285 a fost modificat de art. I din LEGEA nr. 208 din 29 iunie 2005, publicată în MONITORUL OFICIAL nr. 578 din 5 iulie 2005.
Alineatul (3)
S.C. Bursa de Valori București - S.A. reprezintă continuatorul și succesorul legal în drepturi și obligații al Bursei de Valori București, păstrând aceeași denumire.
Alineatul (4)
La data adunării generale a Asociației Bursei de Valori București, menționate la alin. (1), comitetul Bursei de Valori București devine Consiliul de administrație al S.C. Bursa de Valori București - S.A., având aceeași componență; membrii comitetului Bursei de Valori București devin membri ai Consiliului de administrație al S.C. Bursa de Valori București - S.A., până la expirarea mandatului lor sau până la următoarea adunare generală a acționarilor, dacă perioada mandatului a fost depășită.
Alineatul (5)
Comitetul Bursei de Valori București va desemna o persoană împuternicită să efectueze formalitățile de înregistrare și înmatriculare a S.C. Bursa de Valori București - S.A., până la data întrunirii adunării generale a Asociației Bursei de Valori București, menționate la alin. (1).
Alineatul (6)
La data înregistrării S.C. Bursa de Valori București - S.A. la oficiul registrului comerțului, Asociația Bursei de Valori București se desființează de drept.
ART
Articolul 286
Alineatul (1)
Prin derogare de la Legea nr. 31/1990, în ceea ce privește acțiunile S.I.F. emise în conformitate cu art. 4 din Legea nr. 133/1996, aflate în proprietatea deținătorilor inițiali, depășirea limitei stabilite de prevederile art. 103 din Legea nr. 31/1990 se poate face numai prin decizia S.A.I. sau a consiliului de administrație, cu aprobarea C.N.V.M. și în conformitate cu reglementările emise de aceasta.
Alineatul (2)
Acțiunile dobândite în condițiile alin. (1) pot fi folosite, pe baza hotărârii consiliului de administrație, cu avizul C.N.V.M., în scopul diminuării capitalului social sau al regularizării cursului acțiunilor proprii pe piața de capital.
Alineatul (3)
Prin derogare de la Legea nr. 31/1990, modificările ce vor fi efectuate la actele constitutive ale S.I.F.-urilor, pentru încadrarea acestora în prevederile prezentei legi, vor fi înregistrate la oficiul registrului comerțului, în baza hotărârii consiliului de administrație sau a S.A.I., după caz, ulterior obținerii autorizației prealabile emise de C.N.V.M.
Alineatul (4)
S.I.F.-urile au obligația să se încadreze în prevederile prezentei legi, în termen de maximum 18 luni de la intrarea în vigoare a acesteia.
Alineatul (5)
În termen de 30 de zile de la intrarea în vigoare a prezentei legi, registrele independente au obligația înscrierii și numerotării tuturor acțiunilor emise de S.I.F.-uri.
Alineatul (6)
Consiliile de administrație ale S.I.F.-urilor sunt obligate să convoace, în conformitate cu prevederile Legii nr. 31/1990 și ale alin. (5) al prezentului articol, adunările generale extraordinare ale acționarilor, în scopul modificării actelor constitutive potrivit prevederilor prezentei legi, în termen de 60 de zile de la intrarea în vigoare a acesteia.
ART
Articolul 286^1
Alineatul (1)
Orice persoană poate dobândi cu orice titlu sau poate deține, singură ori împreună cu persoanele cu care acționează în mod concertat, acțiuni emise de către societățile de investiții financiare rezultate din transformarea fondurilor proprietății private, dar nu mai mult de 5% din capitalul social al societăților de investiții financiare.
Paragraf
Alin. (1) al art. 286^1 a fost modificat de pct. 1 al art. I din LEGEA nr. 11 din 6 ianuarie 2012, publicată în MONITORUL OFICIAL nr. 20 din 10 ianuarie 2012.
Alineatul (2)
Exercițiul dreptului de vot este suspendat pentru acțiunile deținute de acționarii care depășesc limitele prevăzute la alin. (1).
Alineatul (3)
Persoanele menționate la alin. (1) au obligația ca la atingerea pragului de 5% să informeze în maximum 3 zile lucrătoare societatea de investiții financiare, C.N.V.M. și piața reglementată pe care sunt tranzacționate respectivele acțiuni.
Paragraf
Alin. (3) al art. 286^1 a fost modificat de pct. 1 al art. I din LEGEA nr. 11 din 6 ianuarie 2012, publicată în MONITORUL OFICIAL nr. 20 din 10 ianuarie 2012.
Alineatul (4)
În termen de 3 luni de la data depășirii limitei de 5% din capitalul social al societăților de investiții financiare, acționarii aflați în această situație sunt obligați să vândă acțiunile care depășesc limita de deținere.
Paragraf
Alin. (4) al art. 286^1 a fost modificat de pct. 1 al art. I din LEGEA nr. 11 din 6 ianuarie 2012, publicată în MONITORUL OFICIAL nr. 20 din 10 ianuarie 2012.
Alineatul (5)
C.N.V.M. va emite reglementări pentru aplicarea prezentului articol.
Paragraf
Art. 286^1 a fost modificat de pct. 8 al articolului unic din LEGEA nr. 97 din 25 aprilie 2006, publicată în MONITORUL OFICIAL nr. 375 din 2 mai 2006.
ART
Articolul 286^2
Paragraf
Abrogat.
Paragraf
Art. 286^2 a fost abrogat de pct. 2 al art. I din LEGEA nr. 11 din 6 ianuarie 2012, publicată în MONITORUL OFICIAL nr. 20 din 10 ianuarie 2012.
ART
Articolul 286^3
Alineatul (1)
Condițiile de cvorum și de majoritate de vot necesare desfășurării adunărilor generale ale acționarilor S.I.F. și adoptării hotărârilor sunt cele prevăzute la art. 115 alin. (1) și (2) din Legea nr. 31/1990, republicată, cu modificările și completările ulterioare.
Alineatul (2)
Prin derogare de la prevederile Legii nr. 31/1990, republicată, cu modificările și completările ulterioare, modificările ce vor fi efectuate la actele constitutive ale S.I.F., exclusiv pentru încadrarea acestora în prevederile alin. (1), vor fi înregistrate la oficiul registrului comerțului, în baza hotărârii consiliului de administrație/consiliului de supraveghere al S.I.F. sau al S.A.I. care administrează un S.I.F., după caz, ulterior obținerii autorizației din partea A.S.F.
Paragraf
Art. 286^3 a fost modificat de pct. 21 al art. I din LEGEA nr. 10 din 8 ianuarie 2015, publicată în MONITORUL OFICIAL nr. 22 din 12 ianuarie 2015, care introduce pct. 68^1 al art. 203 din ORDONANȚA DE URGENȚĂ nr. 32 din 27 iunie 2012 publicată în MONITORUL OFICIAL nr. 435 din 30 iunie 2012.
ART
Articolul 286^4
Paragraf
Condițiile de cvorum și de majoritate de vot necesare desfășurării adunărilor generale extraordinare ale acționarilor unui operator de piață și adoptării hotărârilor sunt cele prevăzute la art. 115 alin. (1) și (2) din Legea nr. 31/1990, republicată, cu modificările și completările ulterioare.
Paragraf
Art. 286^4 a fost introdus de pct. 4 al art. I din LEGEA nr. 268 din 6 noiembrie 2015, publicată în MONITORUL OFICIAL nr. 857 din 18 noiembrie 2015, care modifică pct. 28 al art. I din ORDONANȚA DE URGENȚĂ nr. 90 din 23 decembrie 2014, publicată în MONITORUL OFICIAL nr. 964 din 30 decembrie 2014.
ART
Articolul 287
Paragraf
S.C. Bursa Monetar-Financiară și de Mărfuri - S.A. Sibiu, S.C. Bursa Română de Mărfuri - S.A., precum și societățile de brokeraj ale membrilor acționari ai celor două burse, au obligația să se încadreze în prevederile prezentei legi, în termen de maximum 18 luni de la intrarea în vigoare a acesteia.
ART
Articolul 288
Alineatul (1)
Prevederile următoarelor articole vor intra în vigoare la momentul aderării României la Uniunea Europeană:
litera a)
art. 37 -art. 43;
litera b)
art. 111,art. 112și art. 113 alin. (1);
litera c)
art. 124alin. (4);
litera d)
art. 192.
Alineatul (2)
Până la data aderării României la Uniunea Europeană, entitățile având sediul în statele membre vor putea desfășura activități reglementate de prezenta lege, fără eliberarea unei autorizații în condiții de reciprocitate, în baza acordurilor de cooperare încheiate de C.N.V.M. cu autoritățile competente din statele membre de origine. Supravegherea acestor entități se va realiza în condițiile prevăzute în acordurile respective.
Alineatul (3)
C.N.V.M. va informa Comisia Europeană:
litera a)
cu privire la autorizarea oricărei societăți care este filiala unei societăți-mamă, conformart. 2 alin. (1)pct. 6 și 27, aflate sub jurisdicția unui stat nemembru, precum și cu privire la structura grupului din care societatea-mamă respectivă face parte;
litera b)
ori de câte ori societatea-mamă menționată lalit. a)dobândește o poziție în cadrul unei societăți autorizate de C.N.V.M., care ar deveni astfel filiala respectivei societăți-mamă;
litera c)
cu privire la orice dificultăți întâmpinate de societățile autorizate de C.N.V.M,, care intenționează să se stabilească sau să presteze servicii într-un stat nemembru.
Alineatul (4)
C.N.V.M. va transmite Comisiei Europene, la solicitarea acesteia, informații cu privire la:
litera a)
orice cerere de autorizare a oricărei societăți care este filiala unei societăți-mamă, conformart. 2 alin. (1)pct. 6 și 27, aliate sub jurisdicția statului nemembru indicat;
litera b)
orice notificare prin care C.N.V.M. este informată, în conformitate cu art. 18 alin. (2) șiart. 61, că societatea-mamă menționată lalit. a)își propune să dobândească o poziție în cadrul unei societăți autorizate de C.N.V.M., astfel încât aceasta din urmă să devină filiala respectivei societăți-mamă.
Alineatul (4^1)
C.N.V.M. cooperează cu Autoritatea Europeană pentru Piețe și Valori Mobiliare și Comitetul European pentru Risc Sistemic și furnizează fără întârziere acestora toate informațiile necesare pentru îndeplinirea sarcinilor care le revin.
Paragraf
Alin. (4^1) al art. 288 a fost introdus de pct. 69 al art. 203 din ORDONANȚA DE URGENȚĂ nr. 32 din 27 iunie 2012 publicată în MONITORUL OFICIAL nr. 435 din 30 iunie 2012.
Alineatul (5)
Entitățile din statele nemembre care desfășoară în România activități reglementate de prezenta lege nu vor beneficia de un tratament mai favorabil comparativ cu cel aplicat entităților din statele membre.
ART
Articolul 289
Alineatul (1)
Anexa la Ordonanța de urgența a Guvernului nr. 25/2002 privind aprobarea Statutului Comisiei Naționale a Valorilor Mobiliare, publicată în Monitorul Oficial al României, Partea I, nr. 226 din 4 aprilie 2002, aprobată cu modificări și completări prin Legea nr. 514/2002, se modifică și se completează după cum urmează:
punctul 1.
La articolul 1, alineatul (3) va avea următorul cuprins:
CIT
Citat
Alineatul (3)
La cerere, C.N.V.M. raportează Comisiilor pentru buget, finanțe și bănci ale Senatului și Camerei Deputaților, Comisiei economice a Senatului și Comisiei pentru politică economică, reformă și privatizare a Camerei Deputaților, asupra activității desfășurate, cu respectarea prevederilor legale privind informațiile confidențiale și cele clasificate.
punctul 2.
Articolul 6 va avea următorul cuprins:
CIT
Citat
ART
Articolul 6
Alineatul (1)
C.N.V.M. poate participa la activitatea organizațiilor internaționale de profil și poate deveni membră a acestor organizații.
Alineatul (2)
C.N.V.M. va coopera cu autoritățile competente din statele membre și pe bază de reciprocitate cu autoritățile competente din statele ne membre ori de câte ori este necesar, în scopul îndeplinirii obligațiilor ce le revin, făcând uz de puterile cu care a fost investită de lege.
Alineatul (3)
C.N.V.M. va acorda asistență autorității competente din statele membre, în special în ce privește schimbul de informații și cooperarea în activitățile de investigare. Acest tip de asistență include, fără a se limita la acestea:
litera a)
furnizarea de informații publice sau nesupuse publicității despre ori în legătură cu o persoană fizică sau juridică, subiect al reglementării, supravegherii ori controlului C.N.V.M.;
litera b)
furnizarea de copii ale înregistrărilor ținute de entitățile reglementate;
litera c)
colaborări cu persoanele care dețin informații despre obiectul unei anchete.
Alineatul (4)
C.N.V.M. va emite reglementări privind procedura de cooperare cu autoritățile competente din statele membre, în conformitate cu legislația comunitară în vigoare.
punctul 3.
La articolul 7, după alineatul (2) se introduc alineatele (2^1) și (2^2) cu următorul cuprins:
CIT
Citat
Alineatul (2^1)
Obligația de păstrare a secretului de serviciu nu poate fi opusă C.N.V.M. în exercitarea atribuțiilor sale prevăzute de lege.
Alineatul (2^2)
Informațiile de natura secretului profesional primite de către C.N.V.M. în exercitarea atribuțiilor sale pot fi utilizate numai în următoarele situații:
litera a)
în scopul verificării respectării condițiilor impuse pentru acordarea autorizației entităților reglementate, pentru facilitarea supravegherii, pe baze consolidate sau neconsolidate a desfășurării activității entității reglementate, în special a cerințelor de adecvare a capitalului, a procedurilor contabile și administrative și a mecanismelor de asigurare a controlului intern;
litera b)
în scopul impunerii de sancțiuni;
litera c)
în cadrul plângerilor administrative și acțiunilor intentate împotriva actelor individuale emise de C.N.V.M.
punctul 4.
La articolul 7, alineatul (15) va avea următorul cuprins:
CIT
Citat
Alineatul (15)
Regulamentele și instrucțiunile emise de către C.N.V.M. sunt aprobate prin ordin al președintelui C.N.V.M. Ordinul de aprobare va fi publicat în Monitorul Oficial al României, Partea. I. Textul integral al regulamentelor și instrucțiunilor aprobate va fi publicat, pentru opozabilitate, în Buletinul C.N.V.M.
punctul 5.
La articolul 11, alineatul (1) va avea următorul cuprins:
CIT
Citat
ART
Articolul 11
Alineatul (1)
Membrii și angajații care lucrează sau care au lucrat la C.N.V.M., precum și reprezentanții și salariații entităților cărora C.N.V.M, le-a delegat una sau mai multe din prerogativele cu care a fost investită prin lege au obligația să respecte, în privința informațiilor obținute în cursul sau ca urmare a exercitării atribuțiilor și care nu au devenit publice, regimul juridic aplicabil secretului de serviciu. În sensul prezentei legi, transmiterea de informații în cadrul prevăzut la art. 6 alin. (2) și (3) nu reprezintă o încălcare a acestei obligații.
punctul 6.
La articolul 13, după alineatul (3) se introduc alineatele (4) și (5) cu următorul cuprins:
CIT
Citat
Alineatul (4)
Cota prevăzută la alin. (2) lit. a) și e) se aplică și sistemelor alternative de tranzacționare.
Alineatul (5)
Cota prevăzută la alin. (2) lit. b) se aplică și altor organisme de plasament colectiv, altele decât O.P.C.V.M.
punctul 7.
La articolul 14, după alineatul (3) se introduce alineatul (3^1) cu următorul cuprins:
CIT
Citat
Alineatul (3^1)
În caz de necesitate, cheltuielile legate de organizarea și funcționarea Comisiei Naționale a Valorilor Mobiliare vor fi finanțate, parțial sau integral, din bugetul de stat sau din fondurile speciale ale Guvernului.
ART
Articolul 290
Alineatul (1)
Prezenta lege intră în vigoare în termen de 30 de zile de la data publicării ei în Monitorul Oficiul al României, Partea I.
Alineatul (2)
C.N.V.M. va emite reglementările în aplicarea prezentei legi, în termen de maximum 12 luni de la intrarea în vigoare a acesteia.
Alineatul (3)
Reglementările emise de C.N.V.M. până la intrarea în vigoare a prezentei legi rămân în vigoare până la adoptarea noilor reglementări emise în temeiul acesteia, cu excepția dispozițiilor contrare.
Alineatul (4)
Dispozițiile legislației referitoare la societățile comerciale sunt aplicabile entităților reglementate de prezenta lege, în măsura în care nu contravin acesteia.
ART
Articolul 291
Alineatul (1)
La data intrării în vigoare a prezentei legi se abrogă:
litera a)
Ordonanța de urgență a Guvernului nr. 26/2002privind organismele de plasament colectiv în valori mobiliare, publicată în Monitorul Oficial al României, Partea I, nr. 229 din 5 aprilie 2002, aprobată cu modificări și completări prinLegea nr. 513/2002;
litera b)
Ordonanța de urgență a Guvernului nr. 27/2002privind piețele reglementate de mărfuri și instrumente financiare derivate, publicată în Monitorul Oficial al României, Partea I, nr. 232 din 8 aprilie 2002, aprobată cu modificări și completări prinLegea nr. 512/2002;
litera c)
Ordonanța de urgență a Guvernului nr. 28/2002privind valorile mobiliare, serviciile de investiții financiare și piețele reglementate, publicată în Monitorul Oficial al României, Partea I, nr. 238 din 9 aprilie 2002, aprobată cu modificări și completări prinLegea nr. 525/2002, cu modificările și completările ulterioare;
litera d)
art. 2 alin. (4) șiart. 7 din Legea nr. 133/1996pentru transformarea Fondurilor Proprietății Private în societăți de investiții financiare, publicată în Monitorul Oficial al României, Partea I, nr. 273 din 1 noiembrie 1996, șiart. 4 alin. (3) din Ordonanța de urgență a Guvernului nr. 54/1998pentru finalizarea procesului de privatizare cu titlu gratuit, publicată în Monitorul Oficial al României, Partea I, nr. 503 din 28 decembrie 1998, aprobată cu modificări prinLegea nr. 164/1999;
litera e)
Ordonanța Guvernului nr. 20/1998privind constituirea și funcționarea fondurilor cu capital de risc, publicată în Monitorul Oficial al României, Partea I, nr. 41 din 30 ianuarie 1998;
litera f)
art. 162 alin. (1) din Legea nr. 31/1990privind societățile comerciale, republicată în Monitorul Oficial al României, Partea I, nr. 33 din 29 ianuarie 1998, cu modificările și completările ulterioare;
litera g)
Ordonanța Guvernului nr. 24/1993privind reglementarea constituirii și funcționării fondurilor deschise de investiții și a societăților de investiții ca instituții de intermediere financiară, publicată în Monitorul Oficial al României, Partea I, nr. 210 din 30 august 1993, aprobată prinLegea nr. 83/1994;
litera h)
orice alte dispoziții contrare.
Paragraf
Prezenta lege transpune următoarele directive ale Uniunii Europene:
litera a)
Directiva nr. 93/22/CEEprivind serviciile de investiții în domeniul valorilor mobiliare cu modificările ulterioare, publicată în Jurnalul Oficial al Comunităților Europene nr. 141/11.06.1993;
litera b)
Directiva nr. 97/9/CEEprivind schemele de compensare a investitorilor, publicată în Jurnalul Oficial al Comunităților Europene nr. 84/26.03.1997;
litera c)
Directiva nr. 85/611/CEEprivind dispozițiile legale, reglementare și administrative cu privire la anumite organisme de plasament colectiv în valori mobiliare (OPCVM), publicată în Jurnalul Oficial al Comunităților Europene nr. 375/31.12.1985, cu modificările ulterioare;
litera d)
Directiva nr. 98/26/CEEa Parlamentului European și a Consiliului privind caracterul definitiv al decontării în sistemele de plăți și de decontare a instrumentelor financiare, publicată în Jurnalul Oficial al Comunităților Europene nr. 166/11.06.1998;
litera e)
Directiva nr. 2003/71/CEEprivind prospectele publicate atunci când valorile mobiliare sunt oferite publicului sau admise la tranzacționare, care amendeazăDirectiva 2001/34/CE, publicată în Jurnalul Oficial al Comunităților Europene nr. 345/31.12.2003;
litera f)
Directiva nr. 2001/34/CEEprivind admiterea valorilor mobiliare la cota oficială a bursei și informațiile ce trebuie publicate cu privire la aceste valori mobiliare, publicată în Jurnalul Oficial al Comunităților Europene nr. 184/06.07.2001;
litera g)
Directiva nr. 2003/6/CEEprivind abuzul pe piață, publicată în Jurnalul Oficial al Comunităților Europene nr. 96/12.04.2003;
litera h)
Directiva nr. 2002/65/CEEprivind prestarea serviciilor financiare la distanță, publicată în Jurnalul Oficial al Comunităților Europene nr. 271/09.10.2002;
litera i)
Directiva nr. 1993/6/CEEprivind adecvarea capitalului firmelor de investiții și instituțiilor de credit, publicată în Jurnalul Oficial al Comunităților Europene nr. 141/11.06.1993.
Paragraf
Această lege a fost adoptată de Parlamentul României, cu respectarea prevederilor articolului 75 și ale articolului 76 alineatul (1) din Constituția României, republicată.
SMN
Semnături
Paragraf
PREȘEDINTELE CAMEREI DEPUTAȚILOR
Paragraf
VALER DORNEANU
Paragraf
PREȘEDINTELE SENATULUI
Paragraf
NICOLAE VĂCĂROIU
Paragraf
București, 28 iunie 2004.
Paragraf
Nr. 297.
Vrei mai mult?
Accesează jurisprudența, primește notificări la modificări și folosește AI-ul complet.
Începe gratuit